El fin del conflicto en Oriente Medio podrá todo de cabeza. Los índices bursátiles estadounidenses y el euro, que antes caían, podrían subir, mientras que el rápido rally del dólar estadounidense y del petróleo daría paso a ventas masivas. Analicemos este tema y hagamos un plan de trading para el EURUSD.
En este artículo analizaremos:
Datos clave
- Estados Unidos pondrá fin a la guerra en 2-3 semanas.
- Los mercados están entrando en modo TACO.
- El dólar ha perdido sus principales bazas.
- Las compras de EURUSD en la ruptura de 1,1585 son relevantes.
Pronóstico fundamental semanal del dólar
Cuando no hay una salida digna, solo queda poner buena cara al mal tiempo. Donald Trump afirmó que Estados Unidos ha alcanzado sus objetivos en la guerra con Irán y que el conflicto armado terminará en dos o tres semanas. Los estadounidenses están hartos de proteger a todo el mundo. Si los países aliados de Estados Unidos quieren recuperar su petróleo, deberían reabrir el Estrecho de Ormuz ellos mismos. El EURUSD reaccionó con una subida vertiginosa gracias al cambio de los inversores hacia TACO.
Trump siempre retrocede. Tras el Día de la Liberación de Estados Unidos, con sus aranceles desorbitados, ha surgido un patrón que los inversores están encantados de aprovechar. El fin del conflicto en Oriente Medio convertirá a los perdedores de ayer en ganadores y viceversa. El S&P 500 y el euro subirán, mientras que el petróleo y el dólar estadounidense se depreciarán.
Reacción de los activos ante las tarifas y la guerra en Oriente Medio
Fuente: Bloomberg.
Existe cierto riesgo de que los acontecimientos no se desarrollen exactamente como se predijo. El Día de la Liberación en Estados Unidos supuso una conmoción política interna, mientras que el bombardeo sobre Irán fue una sacudida geopolítica exógena. La economía global ha resistido los aranceles, pero ¿podrá soportar el impacto de los altos precios del petróleo? No hay garantía de que los precios del petróleo se desplomen y vuelvan a los niveles previos a la guerra, de $65-70 por barril, antes de que termine el año.
La retirada de Estados Unidos de Oriente Medio no implica necesariamente el fin del conflicto. Irán afirma que Donald Trump está negociando consigo mismo. Teherán está dispuesto a seguir bombardeando a los países vecinos, y Estados Unidos, tras abandonar la región, puede ser tachado de traidor. Han dejado sin apoyo no solo a Israel, sino también a los Emiratos Árabes Unidos, que estaban dispuestos a unirse a la coalición.
Por mucho que Donald Trump afirme que se han alcanzado los objetivos. Supuestamente, Irán no podrá fabricar armas nucleares, el nuevo régimen es mejor que el anterior y la reconstrucción del país llevará entre 15 y 20 años. Sin embargo, el control de Teherán sobre el estrecho de Ormuz le permitirá seguir aterrorizando a la economía global y beneficiarse de las tarifas de tránsito. El Brent no se desplomará tras el conflicto, tal y como prometieron el presidente de EE. UU. y el secretario del Tesoro, Scott Bessent.
En cuanto al euro, la euforia ante el inminente fin del conflicto en Oriente Medio podría impulsar al alza las cotizaciones del EURUSD . El dólar US perderá una ventaja importante, como es la demanda de activos refugio y de las divisas de países exportadores netos de energía. Los traders cerrarán masivamente sus posiciones cortas en el par de divisas principal. Sin embargo, las expectativas de tres actos de restricción monetaria por parte del BCE también quedarán en el pasado.
Plan de negociación semanal del EURUSD
En mi opinión, una ruptura de la resistencia en 1,1585 abriría la puerta a un repunte del EURUSD hacia 1,1635 y 1,168. Sin embargo, la probabilidad de una consolidación es mayor que las posibilidades de que se recupere la tendencia alcista. Por lo tanto, las compras a corto plazo en el euro frente al dólar estadounidense deben alternarse con ventas.
Este pronóstico se basa en el análisis de factores fundamentales. Tiene en cuenta los comunicados oficiales de las instituciones financieras (incluidos los reguladores), diversos acontecimientos geopolíticos y económicos y datos estadísticos. También se tienen en cuenta los datos históricos del mercado.
Gráfico de precios de EURUSD en tiempo real
El contenido de este artículo es únicamente la opinión personal del autor y puede no coincidir con la posición oficial de LiteFinance. Los materiales publicados en esta página se proporcionan solamente con fines informativos y no pueden considerarse asesoramiento o consejo en materia de inversión a efectos de la Directiva 2014/65/EU.
Según la ley de derechos de autor, este artículo es propiedad intelectual, lo que incluye la prohibición de copiarlo y distribuirlo sin consentimiento.
