O padrão "cruz de morte" — o que é e como funciona?

2026.02.27 2024.04.30 O padrão "cruz de morte" — o que é e como funciona?

Alan Tsagaraevhttps://www.litefinance.org/pt/blog/authors/alan-tsagaraev/

Numa das revistas recentes, consideramos uma figura "‎cruz de ouro". Isto é um padrão gráfico "taurino" composto por duas médias deslizantes que se cruzam. O cruzamento de média deslizante de curto prazo por média deslizante de longo prazo de baixo para cima forma uma "cruz de ouro".

O padrão "cruz da morte" é uma contradição completa de "cruz de ouro". Ou seja, sua formação ocorre espelhadamente.

Como usar o sinal "cruz de morte" em trading nos mercados financeiros? Como realizar o cálculo de "cruz de morte" no gráfico e aplicá-la corretamente? Em seguida, falaremos detalhadamente sobre como determinar a “‎cruz de morte” no gráfico de preços e quais informações mostra aos traders.

O que é o padrão "cruz de morte"?

A "cruz de morte" é uma figura "ursina", em que duas médias deslizantes se cruzam em área de pico local ou um novo em ativo. O indicador “cruz de morte” mostra aos participantes do mercado a fraqueza do mercado e que o preço atingiu um certo limite, acima de qual os "touros” não deixam ir. A formação dum modelo no gráfico com alta probabilidade sinaliza sobre próxima reversão de tendência.

As linhas médias deslizantes simples são usadas como indicadores técnicos para determinar a "cruz de morte" — Simple Moving Average, SMA:

• SMA de curto prazo com um período de 50 dias;
• SMA de longo prazo com um período de 200 dias

Para adicionar um indicador ao gráfico durante a análise técnica dum instrumento, é preciso encontrar seu nome "Moving Average Crossover" (MA Cross) na seção "Indicadores". Depois disso, é necessário inserir os valores correspondentes da SMA de curto e longo prazo e guardá-los.

A formação do padrão “cruz de morte” no gráfico apresenta por si um cruzamento de média deslizante de 50 dias por SMA de 200 dias de cima para baixo.

O modelo gráfico "‎cruz de morte" pode ser encontrado nos seguintes mercados financeiros:

• mercado bolsista;
• mercado de commodities;
• mercado de criptomoedas;
• Forex.

Também, o padrão pode ser formado em diferentes intervalos de tempo. No entanto, vale a pena destacar que em intervalos de tempo superiores, o modelo mostra os sinais mais precisos de reversão e início duma tendência de longo prazo do preço para baixo.

Ao operar com "cruz de morte" em intervalos de tempo até H4, o traders pode encontrar muito "ruído" do mercado. Isto pode favorecer à formação de sinais falsos e, consequentemente, entrar em armadilhas "‎taurinas" e "ursinas". Portanto, é melhor não usar este modelo para o trading intra-diário, para isto há padrões mais adequados.

Os sinais de padrão "cruz de morte"

A aparência da “cruz de morte” no gráfico é interpretada pelos participantes do mercado e analistas como a reversão final “ursina” de tendência dum certo ativo, índice bolsista ou mercado em geral.

O padrão recebeu seu nome assustador devido à sua aparência. Quando os indicadores de tendência SMA se cruzam, se forma uma figura X de “cruz de morte”. Neste caso, a palavra "‎morte" simboliza a próxima "‎queda" significativa e de longo prazo do mercado. No entanto, isto nem sempre significa próximo fim da tendência "taurina".

A "cruz de morte” em trading significa uma desaceleração da dinâmica de curto prazo no mercado financeiro ou num ativo individual. Em alguns casos, a figura precede o movimento corretivo regular, após o que as cotações se revertem novamente. Consideramos um exemplo dum gráfico diário do índice estadunidense NASDAQ100.

Durante a pandemia e o bloqueio global em 2020, no gráfico do ativo se formou uma falsa “cruz de morte”. Devido a esta força maior, muitos setores económicos fizeram uma pausa. Quase todas as cadeias logísticas foram destruídas, as companhias envolvidas em extração e processamento de matérias-primas sofreram e a produção “pausaram”. Parecia que isto é uma quebra e o início duma nova crise em grande escala, mas isto não foi assim.

Mesmo naquele tempo aumentou bruscamente consumo de energia, aumentou a demanda de produtos farmacêuticos e começou o “boom” tecnológico. As companhias que atuam nestas áreas não deixaram a crise “desenvolver”. Nos mercados financeiros começou um "rali" de dois anos que confirmou o padrão "cruz de ouro".

Além disso, muitos reguladores suavizaram a política monetária e de crédito e "injetaram" milhões de milhões de dólares na economia mundial. Devido a isto, a inflação começou a subir por todo o mundo nos anos 2021-22 que levou novamente ao aperto. Em 2022, a situação geopolítica se agravou, devido ao conflito militar na Europa do Leste. Naquele tempo, no gráfico se formou uma “cruz de morte” que originou o início da verdadeira tendência descendente.

"‎Cruz de morte" e "cruz de ouro"

A "cruz de ouro" e "cruz de morte" são padrões opostos que sinalizam sobre uma reversão de tendência. A diferença entre estes padrões é mostrada na tabela.

As fases de "cruz de morte"

No gráfico de preços, a "cruz de morte" ocorre em três fases.

1. A fase de crescimento longo e alcance de pico de crescimento

O preço está subindo ativamente até atingir um forte nível de resistência. Depois de alcançar um pico local ou novo, o crescimento impulsivo desacelera, porque há mais vendedores no mercado do que os compradores.

2. A fase "ursina" da formação da "cruz de morte"

Neste período, as cotações do instrumento começam a descer, formando uma “cruz de morte”. Ou seja, a média deslizante de 50 dias cruza SMA de 200 dias de cima para baixo.

3. A fase da mudança de tendência "taurina" para "ursina" e a crescente dinâmica negativa

O aparecimento de padrão sinaliza sobre o início de mercado "ursino" em perspetiva de no longo prazo. Neste caso, a “cruz de morte”, é um "gatilho" para encerrar posições longas e abrir posições curtas.

Após o aparecimento de "cruz de morte", via de regra, os volumes de trading começam a crescer. Isto significa que o padrão foi confirmado e os participantes do mercado estão vendendo ativamente o instrumento.

Como encontrar a "cruz de morte" no gráfico

Determinar a "cruz de morte" no gráfico não é uma tarefa difícil, se os seguintes critérios forem usados ​​na análise técnica:

1. Com uma tendência ascendente, inicialmente SMA de 50 dias está acima de SMA de 200 dias. Nesta fase, o preço atinge seu pico e os “ursos” reverte o preço para baixo. Ao mesmo tempo, podemos observar a convergência de médias deslizantes.
2. Em seguida, no gráfico, ocorre o cruzamento da média deslizante por SMA de longo prazo de cima para baixo. Isto é um sinal de mercado "ursino". Ao mesmo tempo, após a formação da “cruz de morte”, podemos observar uma notável divergência entre as médias deslizantes.
3. Durante uma tendência descendente, a SMA de 50 dias está abaixo de linha de 200 dias. Isto significa que começou uma tendência "ursina". Mas também pode ser uma correção descendente em forma dum impulso de curto prazo, após o qual é possível uma reversão repetida de preço. Então o sinal será falso.

Ao operar com padrão “cruz de morte”, é necessário obter confirmações adicionais de outros modelos e indicadores técnicos. Se a "cruz de morte" receber estas confirmações, podemos considerar que o padrão não é falso. Neste caso, vale a pena esperar o aumento da dinâmica negativa por um longo período de tempo.

A "cruz de morte" é um indicador atrasado?

A "cruz de morte" é um padrão atrasado que se forma em mercados fracos. Isto está relacionado com o fato de que os próprios indicadores SMA são formados a base em dados históricos. As médias deslizantes mostram o comportamento do preço do ativo básico. Portanto, na análise técnica do gráfico, é melhor usar o padrão em combinação com outros indicadores técnicos:

• análise de velas;
• análise de níveis Fibonacci;
• análise de padrões gráficos;
• análise de indicadores estocásticos: RSI, MACD, Stoch.

Por exemplo, tais padrões reversivos de velas no pico como ‎enforcado, estrela cadente, absorção ursina e outros, alertam outros traders sobre a mudança de tendência antecipadamente.

Consideramos mais detalhadamente no gráfico H4 do par EURUSD. Na imagem abaixo podemos ver a formação dum grande padrão de preços “pico triple". A figura se forma no pico e alerta sobre a mudança de tendência para descendente. O indicador RSI mostra uma "ursina divergência". Além disso, os padrões reversivos de velas “estrela vespertina” e “estrela cadente” se formaram nos picos.

No conjunto, estes sinais alertam sobre a reversão em intervalo de preços1.1059 - 1.1087. A "cruz de morte" formou-se mais tarde em área de 1.0934 e tornou-se o sinal final de mercado "ursino" presente. Deste modo, se o trader entrar em posição curta em área de formação da “cruz de morte”, então pode perder um lucro potencial em 1045 pontos.

A estratégia de trading "cruz de morte"

A estratégia de trading conforme o padrão “cruz de morte” pressupõe a abertura de posições curtas após o cruzamento de médias deslizantes. A “cruz da morte” significa que o mercado “taurino” se esgotou e os investidores estão preparando para reduzir o valor do ativo.

Recomenda-se usar a figura em grandes intervalos de tempo. Portanto, consideraremos uma estratégia de trading baseada em modelo gráfico no longo intervalo de tempo em combinação com a análise de velas. Como um ativo considerado, tomamos os valores mobiliários da companhia Amazon Inc.

No gráfico diário abaixo, podemos ver como as cotações alcançam um novo pico em área de 188.50. Os compradores tentaram duas vezes superar o nível de resistência recém-formado, mas sem sucesso.

Em abril de 2021, no gráfico de preços apareceu a primeira “cruz de morte” que mostrou um sinal falso para abrir posições curtas. Depois disso, se formou uma “cruz de ouro” e o preço atingiu um novo pico.

Quando o preço atingiu um novo máximo, apareceu a primeira vela que adverte sobre a sobrevalorização, o "harami ursino". Depois disso, apareceu um padrão de vela "estrela cadente" e as cotações caíram para o nível de suporte. 163.30. Neste nível, o preço examinou duas vezes o nível de apoio suporte dos compradores.

Vale a pena notar que SMA de 50 dias estava acima de linha de 200 dias. Os “touros” conseguiram conter o ataque dos “ursos”, após o que se ativaram as compras e o preço atingiu novamente o nível 188.50. Neste momento, o indicador RSI começou a mostrar divergência “ursina” em instrumento. Isto foi o segundo sinal de próximo reversão de tendência e crescente pressão por parte de vendedores.

Depois disso, a análise mostrou a formação dum modelo reversivo de vela "estrela vespertina". Os compradores não resistir o ataque ordinário dos "ursos" e o preço se reverteu. Em seguida, podemos ver a formação de mais dois modelos reversivos "absorção ursina" e "estrela vespertina". Isto foi o terceiro sinal.

Antes de aparecimento da segunda “cruz de morte”, foi quebrado um forte nível de apoio dos compradores que antes resistiu a pressão dos vendedores. O preço entrou em intervalo do nível 138.10 em fevereiro de 2022. Mesmo naquele tempo, se formou finalmente a “cruz de morte” e o preço se reverteu para examinar o nível de apoio quebrado. Isto é quarta confirmação de reversão de tendência.

Neste caso, uma posição curta deveria ser aberta em nível 163.30, após o exame de nível com os objetivos em 138.10, 109.88 e 85.13. Stop Loss deveria ser colocado acima de cruzamento de médias deslizantes em nível 173.76.

Após que o ativo atingiu o primeiro objetivo conforme o padrão, o preço se reverteu novamente e os “touros” examinaram novamente o nível 163,30, mas sem sucesso. Em ativo se formou uma “armadilha taurina” e o preço se reverteu finalmente para baixo.

Após a formação da "cruz de morte", a média deslizante de 200 dias estava acima de linha de 50 dias. Além disso, houve uma expansão entre as médias deslizantes que confirma a reversão da tendência final e o início duma tendência "ursina".

"Dupla cruz de morte"

A estratégia de trading conforme a “dupla cruz de morte” pressupõe o uso de outras médias deslizantes. Em particular, mais um indicador SMA com o valor 100 é adicionado ao gráfico. Permitirá prever o aparecimento de principal "cruz de morte".

É possível pode abrir uma posição curta após a média deslizante de 50 dias cruzar as linhas de 100 e de 200 dias. Estes cruzamentos servem como confirmação do início duma tendência "ursina" ou duma correção prolongada do mercado.

Vamos considerar um exemplo de estratégia de trading conforme a "dupla cruz de morte" no exemplo do gráfico diário do USCRUDE. Na imagem abaixo podemos ver que o pico local em área de 119.23 - 129.37 foi alcançado pelo ativo. As cotações do ativo formaram um padrão de preços reversivo de escala maior — "‎pico duplo".

Após a formação de segundo pico, a média deslizante de 50 dias cruzou a linha de 100 dias, formando a primeira "cruz de morte" que é acompanhada por uma descida impulsiva do valor do ativo. No momento de quebra da linha "‎pescoço" do padrão "pico duplo" em nível 95.57, foi formada uma segunda "cruz de morte". Isto é a confirmação final da tendência "ursina" presente. Em seguida, uma posição curta deve ser aberta em área de 89.00 com os objetivos em 83.61, 76.14 e 67.27. Stop Loss deve ser colocado acima de primeira "cruz de morte", em nível 98.95.

Depois de abrir uma posição curta, dois objetivos podem ser atingidos de uma só vez antes que o instrumento corrija para cima. Neste caso, é aplicado um método de trading de alto risco com maior Stop Loss. No entanto, a maior parte de posição, ⅔ da operação, seria encerrada com uma boa vantagem. A parte restante de posição pode ser colocada em área sem prejuízo, deixando o terceiro objetivo.

Os exemplos de padrão "cruz de morte"

Já que a "cruz de morte" é um indicador atrasado, deve ser usado em combinação com outros indicadores. O padrão "cruz de morte" nem sempre mostra uma reversão definitiva da tendência para "ursina". Às vezes, indica uma correção prolongada, em que os compradores estão dispostos a resgatar.

Na maioria dos casos, a "cruz de morte" aparece quando o movimento descendente de curto prazo já se terminou e no mercado ocorreu uma reversão "taurina". Vamos analisar algumas variantes de "cruz de morte" usando o exemplo de diferentes ativos.

A "cruz de morte" no gráfico de ações da Apple

Consideramos a "cruz de morte" no gráfico de ações da Apple, intervalo de tempo H4.

Antes de formar uma verdadeira “cruz de morte”, o ativo enganou os participantes do mercado duas vezes. Inicialmente, foi formada uma falsa "cruz de morte". Em área de sua formação, os "touros" decidiram resgatar em queda.

Antes de formar uma verdadeira "cruz de morte", o comportamento do ativo enganou os participantes do mercado duas vezes. Inicialmente, foi formada uma falsa "cruz de morte", aqui os "touros" decidiram resgatar em queda. Em seguida, se formou uma falsa "cruz de ouro", criando uma "armadilha taurina" para os compradores. Só depois disso, o preço se reverteu finalmente e a média deslizante de 50 dias cruzou a linha de 200 dias. Isto foi uma confirmação de tendência "ursina" de curto prazo em valores mobiliários da Apple Inc.

A "‎cruz de morte" no gráfico do índice Dow Jones

No gráfico diário do índice industrial Dow Jones podemos ver a formação do padrão "cruz de morte", após o qual começou um movimento descendente de longo prazo. Durou de março até novembro de 2022, após o que os "touros" conseguiram superar a linha superior do canal tendencial. Os compradores foram capazes de afixar-se acima e formar um novo fundamento para o crescimento posterior. Além disso, foi formada uma "cruz de ouro". Para confirmá-lo, os compradores precisam afixar-se acima de nível de resistência 34679.0.

A "cruz de morte" no gráfico do Bitcoin

Além de mercado de valores mobiliários, índices e Forex, a "cruz de morte" também pode ser formada no mercado de criptomoedas. Por exemplo, a figura se formou no gráfico diário do Bitcoin em janeiro de 2022. Isto foi uma reação ao aperto da política monetária e de crédito do SRF dos EUA que significou o fortalecimento do dólar em relação a quase todas as moedas, tanto as tradicionais, como também as digitais.

Após a formação da “cruz de morte” no gráfico do Bitcoin, o ativo desvalorizou cerca de 33 000 dólares durante o ano. Ao mesmo tempo, a média deslizante de longo prazo estava acima de média de curto prazo.

Para o verão de 2023, o valor do Bitcoin oscila em área de 27 000 dólares. Também, no gráfico se formou uma “cruz de ouro” que é um anunciador de "bullrun”.

A "cruz de morte" no gráfico do S&P 500

Em março de 2022, no gráfico diário do índice S&P 500 se formou uma “cruz da morte” que se tornou um anunciador de tendência "ursina" prolongada. Isto aconteceu devido ao aumento da inflação em todo o mundo e às medidas tomadas pelos reguladores para reduzi-la.

Após sua formação, a SMA de 200 dias estava acima de média deslizante de curto prazo por quase um ano. Em fevereiro de 2023, o ativo formou uma “cruz de ouro” e quebrou o limite superior da tendência descendente. Em março de 2023, o preço examinou o nível quebrado e finalmente se reverteu para cima.

A "cruz de morte" no gráfico da Tesla

Em maio de 2022, as cotações do gigante tecnológico Tesla formaram uma "cruz de morte" no gráfico diário. A tendência "ursina" durava até janeiro de 2023.

Como podemos ver, a média deslizante de longo prazo ainda está acima de SMA de 50 dias. Isto significa que a reversão final da tendência "ursina" ainda não ocorreu. No entanto, vale a pena destacar outro padrão gráfico, "bandeira taurina" que é o reversivo e adverte aos participantes do mercado sobre próxima mudança de tendência. Além disso, o anunciador de aparecimento da “cruz de ouro” no gráfico é o estreitamento de médias deslizantes.

As vantagens e desvantagens de padrão "cruz de morte"

O padrão "cruz de morte" é um excelente indicador para identificar um ponto de reversão de tendência. Como a maioria de padrões gráficos, o padrão "cruz de morte" tem as particularidades e vulnerabilidades únicas.

Vantagens

Os expertos, via de regra, destacam as seguintes vantagens do padrão "cruz de morte:

• sinaliza sobre a reversão de tendência;
• pode ser formado em quaisquer mercados financeiros e intervalos de tempo;
• permite determinar o ponto de saída de posição longa e oportunidades para as posições curtas;
• fácil de identificar no gráfico usando os indicadores SMA;
• funciona de forma independente, bem como em combinação com outros indicadores e padrões.

Desvantagens

As desvantagens do modelo “cruz de morte” incluem os seguintes momentos:

• é um indicador atrasado que mostra as informações a base em dados históricos;
• em intervalos de tempo inferiores até H4, frequentemente mostra os sinais falsos;
• requer confirmação de outros indicadores e modelos;
• mostra um sinal de reversão mais preciso em períodos desde H4 e mais;
• mostra não apenas uma reversão de tendência, mas também os movimentos corretivos que pode enganar um trader.

Conclusão

O padrão "cruz de morte" é um forte sinal de trading. O cruzamento de média deslizante de longo prazo por linha de curto prazo de cima para baixo no gráfico técnico sinaliza sobre uma tendência negativa. O padrão pode prever com precisão tanto uma grande reversão de tendência no pico, como também uma correção descendente regular.

A figura pode mostra os sinais falsos. Portanto, é desejável usar o padrão "cruz de morte" em conjunto com outros indicadores técnicos e padrões gráficos.

É possível tentar encontrar a "cruz de morte" independentemente abrindo uma operação em terminal de trading conveniente da LiteFinance. Lá você pode usar uma conta demo para praticar sem arriscar os seus próprios fundos.