เงินดอลลาร์อาจเผชิญกับการขายสินทรัพย์ปลอดภัยหากสหรัฐฯ และอิหร่านบรรลุข้อตกลง อย่างไรก็ตาม มันยังคงเป็นสกุลเงินที่ให้ผลตอบแทนสูง การยอมรับความเสี่ยงทั่วโลกที่เพิ่มขึ้นควรสนับสนุนสินทรัพย์ประเภทนี้ เรามาวิเคราะห์สถานการณ์และพัฒนาวางแผนการซื้อขายสำหรับคู่เงิน EUR/USD กัน
บทความครอบคลุมหัวข้อต่อไปนี้
ประเด็นสำคัญ
- อัตราเงินเฟ้อที่สูงอาจยังคงดำเนินต่อไป
- ราคาน้ำมันไม่น่าจะตกต่ำเกินไป
- ดอลลาร์จะได้รับประโยชน์จากสถานะเป็นสกุลเงินที่ปลอดภัย
- การเทรดขายและเทรดซื้อในคู่ EUR/USD สามารถเปิดได้ที่ 1.1615 และ 1.1655 ตามลำดับ
การคาดการณ์สำหรับดอลลาร์สหรัฐฯ แบบพื้นฐานรายสัปดาห์
สหรัฐฯ ยืนยันว่าราคาผู้บริโภคที่พุ่งสูงขึ้นซึ่งเกิดจากเหตุการณ์น้ำมันตกนั้นเป็นเพียงชั่วคราว หลังจากมีรายงานอัตราเงินเฟ้อเพิ่มขึ้นหนึ่งหรือสองฉบับ คาดว่าจะเริ่มลดลงอย่างต่อเนื่อง ตำแหน่งดังกล่าวจะแสดงให้เห็นถึงการปรับลดอัตราเงินกองทุนของรัฐบาลกลาง และวางรากฐานสำหรับการขึ้นราคาของ EUR/USD อย่างไรก็ตาม ธนาคารกลางกำลังเอนเอียงไปทางมุมมองที่แตกต่างออกไป
ผู้ว่าการธนาคารกลางญี่ปุ่น Kazuo Ueda สังเกตว่าเส้นแบ่งระหว่างอัตราเงินเฟ้อชั่วคราวและเงินเฟ้อถาวรนั้นยังไม่ชัดเจน เหตุการณ์ช็อกชั่วคราวอาจเกิดขึ้นอย่างถาวรหากส่งผลกระทบต่อค่าจ้าง ความคาดหวังเงินเฟ้อ และนโยบายการตั้งราคาของบริษัทต่างๆ ธนาคารกลางเรียกสิ่งเหล่านี้ว่าผลกระทบลำดับที่สอง ซึ่งขึ้นอยู่กับระยะเวลาที่ราคาน้ำมันยังคงสูง ในขณะเดียวกัน น้ำมันดิบเบรนท์ดูเหมือนไม่พร้อมที่จะลดลงอย่างรวดเร็วแม้หลังจากความขัดแย้งในตะวันออกกลางจะสิ้นสุดลง
สัญญาซื้อขายล่วงหน้าน้ำมันดิบ
แหล่งข้อมูล: Wall Street Journal
ราคาน้ำมันดิบเบรนท์ร่วงลงต่ำกว่า 100 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล เป็นครั้งแรกในรอบสามสัปดาห์ อันเนื่องมาจากความคาดหวังเกี่ยวกับข้อตกลงระหว่างสหรัฐฯ กับอิหร่าน อย่างไรก็ตาม ตลาดฟิวเจอร์สส่งสัญญาณถึงช่วงราคาที่สูงเป็นเวลานาน การกำหนดราคาของสัญญาฟิวเจอร์สชี้ไปยังระดับเดียวกับเมื่อหนึ่งเดือนก่อน เมื่อการเจรจาระหว่างวอชิงตันกับเตหะรานยังไม่แสดงสัญญาณของความคืบหน้า น้ำมันเบรนต์คาดว่าจะเทรดที่ 83 ดอลลาร์ ภายในสิ้นปี 2569 และ 76 ดอลลาร์ ใน 12 เดือน
เหตุผลหลักที่ระบุรวมถึงความระมัดระวังของเจ้าของเรือเมื่อเดินทางผ่านช่องแคบฮอร์มุซแม้หลังจากมีรายงานเกี่ยวกับการเปิดใช้งานเต็มรูปแบบ รวมถึงการฟื้นตัวของการผลิตที่ยืดเยื้อในอ่าวเปอร์เซีย โครงสร้างพื้นฐานของประเทศเหล่านี้ได้รับความเสียหายอย่างรุนแรง
หากราคาน้ำมันไม่ลดลงอย่างรวดเร็วหลังจากสิ้นสุดความขัดแย้งในตะวันออกกลาง ดังที่สหรัฐฯ ต้องการ ก็ไม่ควรคาดการณ์อัตราเงินเฟ้อของสหรัฐฯ ที่จะลดลงอย่างรวดเร็วเช่นกัน ตลาดอนุพันธ์ได้ลดความน่าจะเป็นของการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยของรัฐบาลกลางในปี 2569 จาก 60% เหลือ 47% ในช่วงสัปดาห์ที่ผ่านมา แม้ว่าความเป็นไปได้ในการลดอัตราดอกเบี้ยจะถูกประเมินเพียง 0.6% ก็ตาม จุดสนใจหลักอยู่ที่การรักษาสถานะเดิมไว้ อย่างไรก็ตาม ส่วนต่างระหว่างอัตราดอกเบี้ยของสหรัฐฯ และยุโรปยังคงอยู่ในระดับสูง ซึ่งเป็นปัจจัยหนุนต่อตลาดหมีของคู่เงิน EUR/USD
Credit Agricole เชื่อว่ายังเร็วเกินไปที่จะตัดโอกาสของดอลลาร์ ตามทฤษฎี Dollar Smile มันอาจได้รับประโยชน์จากความต้องการความเสี่ยงทั่วโลกที่เพิ่มขึ้นในฐานะสกุลเงินที่ปลอดภัย
ที่กล่าวว่า หากความขัดแย้งในตะวันออกกลางลดความรุนแรงลง ดอลลาร์สหรัฐฯ อาจสูญเสียการสนับสนุนในฐานะสกุลเงินปลอดภัยบางส่วน ในสถานการณ์นั้น การปรับตัวขึ้นระยะสั้นของคู่เงิน EUR/USD ดูเหมือนจะเป็นเรื่องที่สมเหตุสมผล
แผนการเทรดสำหรับ EUR/USD รายสัปดาห์
ตราบใดที่ผลลัพธ์ของข้อตกลงสหรัฐฯ-อิหร่านยังไม่ชัดเจน นักเทรดอาจต้องการหลีกเลี่ยงตลาดหรือเปิดการเทรดเมื่อมีการทะลุช่วงรวมตัวระยะสั้น หากราคาทะลุผ่านระดับแนวต้านที่ 1.1655 ก็สามารถพิจารณาการเทรดซื้อได้ ในขณะที่การลดลงต่ำกว่าระดับแนวรับที่ 1.1615 อาจส่งสัญญาณถึงโอกาสที่ดีในการขายคู่เงิน EUR/USD
การคาดการณ์นี้อิงจากการวิเคราะห์ปัจจัยพื้นฐาน รวมถึงคำแถลงอย่างเป็นทางการจากสถาบันการเงินและหน่วยงานกำกับดูแล การพัฒนาทางภูมิรัฐศาสตร์และเศรษฐกิจต่างๆ และข้อมูลทางสถิติ ข้อมูลตลาดในอดีตก็ถูกนำมาพิจารณาด้วยเช่นกัน
กราฟแสดงราคา EURUSD ในโหมดเรียลไทม์
เนื้อหาของบทความนี้สะท้อนความคิดเห็นของผู้เขียนและไม่จำเป็นต้องสะท้อนถึงตำแหน่งอย่างเป็นทางการของนายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์ของ LiteFinanceเนื้อหาที่เผยแพร่ในหน้านี้จัดทำขึ้นเพื่อจุดประสงค์ในการให้ข้อมูลเท่านั้น และไม่ควรพิจารณาว่าเป็นการให้คำแนะนำด้านการลงทุนตามระเบียบ 2014/65/EU
ตามกฎหมายลิขสิทธิ์ บทความนี้ถือเป็นทรัพย์สินทางปัญญา ซึ่งรวมถึงข้อห้ามในการคัดลอกและเผยแพร่โดยไม่ได้รับความยินยอม
