Pasangan Mata Wang Paling Tinggi Volatiliti untuk Didagangkan dalam Forex pada 2026

2026.03.03 2026.01.21 Pasangan Mata Wang Paling Tinggi Volatiliti untuk Didagangkan dalam Forex pada 2026

Oleg Tkachenkohttps://www.litefinance.org/ms/blog/authors/oleg-tkachenko/

Harga satu pasangan mata wang boleh melepasi 30 pip dalam 4 jam, manakala sebut harga pasangan lain akan turun naik dalam julat 10 pip selama ini. Secara teorinya, anda boleh mendapat lebih banyak keuntungan pada pasangan pertama. Atau, dengan cepat, anda akan menghadapi kerugian pada pergerakan harga, yang dalam 4 jam dengan lot standard penuh untuk pasangan EUR/USD dengan nilai pip 10 USD akan berjumlah 300 USD.

Volatiliti pasangan mata wang mencirikan amplitud pergerakan harga untuk tempoh tertentu dan kekerapan pergerakan dalam julat tertentu. Dalam ulasan ini, anda akan mengetahui pasangan mata wang Forex yang paling tinggi volatiliti dan pasangan yang mempunyai volatiliti yang rendah. Anda juga akan mempelajari bagaimana indikator ini boleh digunakan dalam perdagangan dan pengurusan risiko.

Isi utama

• Artikel ini meneroka konsep volatiliti pasangan mata wang Forex, iaitu amplitud dan kekerapan pergerakan harga untuk tempoh tertentu.
• Volatiliti yang tinggi boleh menyebabkan keuntungan atau kerugian yang lebih besar, yang memerlukan pedagang mempunyai strategi pengurusan risiko yang teliti. Volatiliti boleh diukur secara visual, menggunakan kalkulator, membandingkan julat masa atau dengan indikator saluran seperti sisihan piawai dan ATR. Keputusan perdagangan harus mempertimbangkan kedua-dua volatiliti dan likuiditi.
• Pasangan utama, kadar silang dan pasangan eksotik masing-masing mempunyai ciri volatiliti yang unik, dengan AUDUSD, USDJPY, GBPUSD, AUDJPY, NZDJPY, GBPNZD, USDRUB, USDBRL dan USDSEK diserlahkan sebagai pasangan yang tinggi volatiliti.
• Faktor yang mempengaruhi volatiliti termasuk faktor ekonomi, siaran laporan dan kenyataan yang tidak dijangka daripada institusi kewangan.

Apakah volatiliti dalam Forex?

Volatiliti ialah parameter yang mencerminkan sifat perubahan harga dalam selang masa tertentu. Semakin banyak harga menyimpang daripada nilai puratanya, dan semakin cepat ia bergerak daripada nilai purata kepada maksimum atau minimum, semakin tinggi volatiliti.

Contoh:

​

Pada selang masa yang agak sama, amplitud pergerakan pada garisan harga merah adalah lebih besar - aset ini lebih tinggi volatiliti. Anda boleh menjana lebih banyak keuntungan daripadanya. Walau bagaimanapun, terdapat juga risiko yang berkaitan dengan volatiliti yang tinggi - mencetuskan had kerugian dan gelinciran (slippage).

​

Dalam satu koridor, garisan merah mempunyai frekuensi yang lebih tinggi - ia menyentuh dan melampaui koridor dengan lebih kerap. Aset ini lebih tinggi volatiliti.

Dalam carta candlestick, volatiliti boleh ditakrifkan oleh saiz candlestick dan perubahan harga sebagai peratusan. Jika, berbanding dengan candlestick sebelumnya, candlestick dengan badan yang besar dan bayang-bayang yang panjang muncul dalam carta, volatiliti meningkat.

Istilah ini, puncanya, dan alat definisi dibincangkan dengan lebih terperinci dalam artikel Apakah itu volatiliti?

Pasangan mata wang Forex yang paling tinggi volatiliti

Seorang pedagang perlu memahami tahap turun naik semasa untuk membentuk sistem perdagangan: menetapkan sasaran keuntungan, menetapkan had pesanan, had kerugian dan sasaran keuntungan. Jika had kerugian adalah pendek dan volatiliti tinggi, posisi akan ditutup oleh had kerugian. Menetapkan had kerugian besar juga tidak selalunya satu pilihan, kerana risikonya jauh lebih tinggi dalam kes ini.

Cara mengukur volatiliti:

• Secara visual. Contohnya, 20 candle berturut-turut mempunyai badan yang agak kecil, dan kemudian dua candle besar muncul dengan jurang dari tahap purata. Hasilnya, volatiliti semakin meningkat.

​

Contoh: harga bergerak lancar, membentuk dua wave. Kemudian volatiliti meningkat dengan mendadak: terdapat dua candle besar turun dengan bayang-bayang panjang dan satu candle naik, dan kemudian tindakan harga kembali ke keadaan sebelumnya. Jika pedagang terlepas saat peningkatan volatiliti yang mendadak, posisi beli ditutup oleh had kerugian yang ditetapkan tepat di bawah minimum tempatan.

• Menggunakan kalkulator. Alat ini membandingkan perubahan dalam pergerakan pasangan mata wang antara satu sama lain dalam jangka masa yang berbeza.
• Membandingkan julat masa. Volatiliti sejarah ialah nilai sisihan piawai turun naik harga dalam tempoh masa tertentu, dikira berdasarkan data harga sejarah.

Menggunakan indikator. Indikator saluran: saluran sedang berkembang - amplitud pergerakan harga semakin meningkat. Standard deviation dan ATR adalah dua alat asas yang lain.

​

Contoh. Carta menggunakan indikator Bollinger Bands dan Standard Deviation. Pada candlestick pertama dengan badan yang luar biasa besar, saluran mengembang, sempadannya dipecahkan, dan standard deviation meningkat. Semua isyarat menunjukkan peningkatan mendadak dalam volatiliti sejarah. Pedagang Forex yang bijak menutup kedudukan beli terlebih dahulu tanpa menunggu had kerugian dicetuskan pada candlestick kedua.

Volatiliti harus dipertimbangkan seiring dengan likuiditi. Menurut kalkulator, pasangan Forex yang paling tinggi volatiliti adalah yang eksotik. Walau bagaimanapun, kadangkala sukar untuk berdagang pasangan forex yang tinggi volatiliti kerana likuiditi yang rendah, jadi ia tidak sesuai untuk pemula. Sebaliknya, pasangan yang paling tinggi likuiditi ialah EUR/USD, yang mempunyai volatiliti sejarah yang tinggi dan sangat popular di kalangan pedagang. Oleh itu, dalam blok berikut, pasangan akan dipertimbangkan dari segi likuiditi.

Pasangan mata wang utama

Pasangan utama adalah yang paling tinggi likuiditi dan paling kerap didagangkan. Ini termasuk mata wang ekonomi maju: USD, EUR, GBP, CHF, CAD, AUD, dan JPY. Oleh itu, pasangan mata wang utama adalah pasangan dengan USD.

​

Menurut kalkulator, pasangan mata wang yang paling tinggi volatiliti dalam tempoh 20 minggu ialah:

• AUD/USD. Australia adalah negara yang jarang terlibat dalam konflik geopolitik. Kadar pertukaran AUD sangat bergantung pada eksport, yang sering mengalami bencana alam. Ini menjelaskan penurunan mendadak berkalanya terhadap dolar AS. Masa terbaik untuk berdagang Forex ialah sesi London dan Amerika. Anda boleh membaca lebih lanjut tentang keistimewaan perdagangan pasangan ini dalam artikel Cara melabur dalam AUD/USD: Strategi Forex Terbaik.
• USD/JPY. Pasangan ini dikatakan kurang diramalkan oleh analisis teknikal kerana kawalan ketat oleh Bank of Japan. Jenis strategi perdagangan utama dengan USD/JPY ialah penembusan tahap harian pada permulaan sesi Asia. Selain itu, pasangan ini sering digunakan dalam carry trading kerana keistimewaan kadar faedah. Masa terbaik untuk berdagang ialah sesi dagangan Asia.
• GBP/USD. Pasangan mata wang ketiga paling tinggi volatiliti, yang menyumbang kira-kira 12% daripada semua jumlah dagangan Forex. Volatiliti yang tinggi dikaitkan dengan dasar monetari Fed, yang bertujuan untuk membendung inflasi yang semakin meningkat, dan dengan keunikan dasar monetari Bank of England, serta peristiwa Brexit. UK dikenali dengan pusat kewangannya, di mana kebanyakan pedagang Forex berdagang dalam mata wang negara. Jumlah dagangan yang besar juga merupakan sebab harga yang sangat tinggi volatiliti. Masa terbaik untuk berdagang ialah sesi dagangan Eropah.

Secara berkala, pasangan dalam senarai ini bertukar tempat. Contohnya, kira-kira 5 tahun yang lalu, USD/JPY jauh lebih rendah daripada EUR/USD, yang merupakan peneraju kedudukan ini. Pada masa penulisan, EUR/USD hanya berada di tempat ke-5 antara pasangan mata wang yang paling tinggi volatiliti.

Pasangan silang

Kadar silang adalah pasangan Forex yang tidak termasuk USD. Yang paling tinggi volatiliti adalah pasangan mata wang pasaran baru muncul dan maju yang dipasangkan dengan mata wang eksotik. Disebabkan oleh hakikat pasangan eksotik tidak begitu sesuai untuk pemula, penekanan dalam blok ini adalah pada kadar silang mata wang utama yang tinggi volatiliti.

Kadar silang yang paling tinggi volatiliti ialah:

• AUD/JPY. Dolar Australia adalah mata wang yang tinggi volatiliti kerana kebergantungan ekonomi pada faktor iklim. Ini adalah mata wang komoditi, dan kadar pertukarannya sangat bergantung pada eksport. Jepun adalah rakan dagang kedua terbesar Australia selepas China. Pasangan AUDJPY sangat sensitif terhadap sebarang perubahan dalam ekonomi dan imbangan perdagangan kedua-dua negara.
• NZD/JPY. Di sini sebabnya adalah sama. Dolar New Zealand mempunyai hubung kait langsung yang kuat dengan Australia - negara-negara ini berdekatan dan mempunyai hubungan perdagangan yang rapat.
• GBP/NZD. Sejarah volatiliti didorong terutamanya oleh faktor ekonomi New Zealand.

Berdagang kadar silang adalah lebih sukar berbanding pasangan mata wang utama. Pedagang mesti mengesan bukan sahaja berita tentang mata wang silang tetapi juga pada USD, yang menetapkan pergerakan harga untuk mata wang lain. Contohnya, statistik negatif mengenai inflasi telah dikeluarkan di Amerika Syarikat - pelabur beralih daripada dolar kepada pound British. Akibatnya, pound meningkat harganya berbanding mata wang lain, walaupun tiada sebab untuk ini di UK sendiri.

Pasangan mata wang eksotik

Pasangan mata wang eksotik adalah gabungan pasangan mata wang pasaran baru muncul dan mata wang ekonomi maju. Eksotik secara praktikalnya tidak diwakili dalam pasaran mata wang antarabangsa; ekonomi negara paling kerap ditutup dan diuruskan secara manual. Meramalkan pasangan mata wang minor adalah rumit oleh kekurangan maklumat asas dalam sumber terbuka, walaupun ini adalah mata wang pasaran baru muncul.

Pasangan mata wang eksotik yang paling tinggi volatiliti:

• USD/RUB. Peneraju dari segi ketidakstabilan mata wang dalam beberapa tahun kebelakangan ini ialah ruble Rusia. Sebab utamanya ialah geopolitik dan sekatan yang menjejaskan hasil belanjawan Rusia. Walau bagaimanapun, Bank Pusat cuba mengawal keadaan dengan menjalankan mesin cetak dan mengurus kadar pertukaran secara manual. Ini menjelaskan pulangan kadar pertukaran ke tahap 2020-2021.
• USD/BRL. Ketegangan politik yang timbul secara berkala dan ketidakpastian dasar monetari adalah sebab-sebab lonjakan berterusan pasangan ini dalam kedua-dua arah.
• USD/SEK. Dari segi sejarah, krona Sweden, tidak seperti franc Switzerland, merupakan mata wang yang tidak popular. Ia bukan mata wang yang boleh ditukar secara bebas atau aset selamat.

Pasangan mata wang eksotik lain yang mempunyai sejarah volatiliti yang tinggi adalah yang merangkumi peso Mexico dan shekel Israel.

Apakah faktor yang mempengaruhi volatiliti dalam perdagangan mata wang?

Volatiliti adalah nilai yang berubah-ubah. Ini terpakai untuk tempoh jangka pendek dan jangka panjang. Jika anda memahami sebab-sebab mengapa mana-mana pasangan mata wang memulakan pergerakan mendadak, anda boleh menjana wang daripadanya.

Faktor-faktor yang mempengaruhi volatiliti pasangan mata wang termasuk:

• Faktor ekonomi, siaran laporan. Contohnya, perubahan dalam kadar faedah, laporan pekerjaan, inflasi dan kenyataan yang tidak dijangka oleh wakil institusi kewangan. Faktor-faktor ini boleh mempengaruhi trend perubahan harga dalam jangka pendek.

Contoh: dolar AS, yang susut nilai berbanding euro, secara tidak dijangka pulih pada 15 Mac 2023. Tiada sebab yang jelas untuk ini. Di tengah-tengah laporan negatif mengenai indeks harga pengeluar AS dan indeks Empire Manufacturing USD, sebaliknya, ia sepatutnya menjadi lebih murah. Tetapi Credit Suisse muncul di tempat kejadian, yang sahamnya jatuh lebih daripada 25% pada 15 Mac di tengah-tengah potensi muflis. EUR juga jatuh.

​

Salah satu alat yang kerap digunakan untuk berdagang pada turun naik fundamental jangka pendek ialah laporan Nonfarm Payrolls. Anda boleh mengetahui cara menjana wang daripadanya dalam artikel Apakah Laporan Non-Farm Payrolls dalam Forex.

• Geopolitik. Ini terutamanya memberi kesan kepada mata wang negara membangun. Krisis geopolitik yang bermula pada awal 2022 menyebabkan penurunan sementara ruble Rusia berbanding dolar sebanyak lebih daripada 50%. Adalah mungkin untuk menstabilkan keadaan dalam mod manual, termasuk dengan bantuan likuiditi tambahan yang disuntik ke dalam sistem.

​

• Force majeure, bencana alam. Kebakaran hutan di Australia pada Ogos 2019 telah menjejaskan eksport dengan teruk. Pengeluaran statistik untuk tahun ini, masalah ekonomi, dan permulaan pandemik telah menyebabkan pasangan AUD/USD mencapai paras minimum dalam tempoh 17 tahun yang lalu pada Mac 2020.

​

Satu lagi faktor penting ialah likuiditi. Likuiditi ditentukan oleh jumlah operasi perdagangan. Lebih banyak pesanan untuk dibeli dan dijual, lebih rendah sejarah volatiliti. Pesanan yang dibuat serta-merta menemui pesanan yang sepadan. Pasangan eksotik mempunyai likuiditi yang rendah. Anda boleh membeli mata wang eksotik dengan cepat, tetapi sukar untuk menjualnya kerana terdapat sedikit pembeli. Pernyataan ini juga benar untuk pasaran yang tenang. Walau bagaimanapun, jika terdapat ramai penjual dan pembeli, tetapi tiba-tiba terdapat berita penting, penjual serta-merta bertukar menjadi pembeli (atau sebaliknya), dan volatiliti meningkat.

Apakah pasangan mata wang yang paling rendah volatiliti?

Volatiliti yang rendah dalam Forex ditentukan oleh kestabilan ekonomi negara dan ketahanan terhadap pelbagai jenis kejutan. Mata wang sedemikian boleh digunakan sebagai aset selamat. Pilihan lain ialah salah satu mata wang semakin susut nilai berbanding yang kedua.

Contoh pasangan mata wang yang paling rendah volatiliti:

• USD/INR. Ekonomi India telah lama berada dalam krisis yang mendalam, yang diburukkan lagi oleh pandemik dan kenaikan harga minyak seterusnya (India adalah salah satu pengimport minyak terbesar). Pada awal tahun 2023, India mengatasi China dari segi populasi, tetapi taraf hidup negara masih rendah. Pelabur meninggalkan negara ini kerana kekurangan prospek. Pasangan ini mempunyai sejarah volatiliti yang rendah; hanya terdapat aliran menaik yang stabil, yang bermaksud bahawa rupee telah menyusut nilai selama beberapa tahun berturut-turut.
• EUR/CHF. Franc Switzerland masih dianggap sebagai model kestabilan, meskipun terdapat masalah sistem perbankan. Pasangan ini mempunyai sejarah volatiliti yang lebih rendah daripada USD/CHF disebabkan oleh jarak geografi dan hubungan ekonomi yang rapat antara EU dan Switzerland.
• EUR/GBP. Walaupun UK keluar dari EU, negara-negara tersebut mengekalkan hubungan ekonomi yang rapat. Volatiliti yang rendah memberi manfaat kepada kedua-dua ekonomi.

Menurut kalkulator, USD/HKG adalah salah satu pasangan mata wang Forex yang paling rendah volatiliti di kalangan pasangan eksotik dan hampir tidak mempunyai volatiliti. Ini kerana kerajaan negara itu memegang nisbah dolar Hong Kong yang stabil kepada dolar AS. Koridor mata wang yang sempit dikekalkan dengan mengorbankan rizab dan campur tangan emas dan pertukaran asing. Pasangan ini tidak sesuai untuk diniagakan.

Apakah pasangan mata wang Forex yang paling tinggi likuiditi?

Likuiditi ialah keupayaan aset untuk dibeli atau dijual dengan cepat dengan jurang harga minimum (spread). Jika ramai peserta berada di pasaran dengan pesanan beli dan jual, aset tersebut tinggi likuiditi. Jika tiada sesiapa yang menjual aset yang dibeli dan anda perlu mengurangkan harga dengan banyak untuk menyingkirkannya, maka aset tersebut dianggap rendah likuiditi. Pasangan mata wang eksotik adalah instrumen dengan likuiditi yang rendah, manakala pasangan mata wang utama yang tinggi volatiliti adalah tinggi likuiditi. Walau bagaimanapun, faktor asas boleh mengganggu keseimbangan penawaran dan permintaan.

​

Pasangan mata wang yang paling tinggi likuiditi ialah:

• EUR/USD. Pasangan ini menyumbang 24%-28% daripada jumlah dagangan.
• USD/JPY. Jumlah dagangan pasangan ini adalah kira-kira 13%-17% daripada jumlah dagangan.
• GBP/USD. Pasangan ini menyumbang 9%-11% daripada jumlah dagangan pertukaran asing.

Secara teorinya, pasangan mata wang yang volatiliti tinggi, pasangan eksotik dengan volatiliti yang tinggi, boleh menghasilkan lebih banyak keuntungan, tetapi ia mempunyai spread yang luas disebabkan oleh likuiditi yang rendah. Pasangan dengan likuiditi tinggi lebih sesuai untuk perdagangan frekuensi tinggi dan harian, tetapi lebih baik untuk berhenti seketika semasa siaran berita dan peristiwa fundamental lain.

Cara berdagang dengan volatiliti pasangan mata wang

Bagaimana membina sistem perdagangan dengan mempertimbangkan sejarah volatiliti? Petua untuk pedagang pemula tentang cara berdagang pasangan mata wang yang volatiliti:

• Gunakan bukan sahaja had kerugian tetapi juga trailing stop. Trailing mengikuti harga ke arah ramalan, dan apabila harga bertukar arah, posisi akan ditutup. Dengan cara ini, anda akan mendapat keuntungan paling banyak daripada volatiliti dan tidak berisiko apabila trend berubah. Walau bagaimanapun, penting untuk diingatkan trailing stop ditetapkan dalam platform perdagangan anda, dan jika sambungan ke server gagal, pesanan tidak akan berjaya, dan perdagangan akan kekal terbuka. Tetapi ada jalan keluar. Contohnya, anda boleh menyewa VPS.
• Strategi yang kerap digunakan termasuk berdagang di dalam saluran, pada penembusan saluran, dan mencari permulaan trend pada pertumbuhan volatiliti selepas perdagangan mendatar.
• Pertimbangkan kemungkinan peningkatan turun naik semasa mengira jumlah perdagangan dan panjang had kerugian.
• Peningkatan amplitud pergerakan harga boleh mencetuskan had kerugian. Dan jika anda meningkatkan panjang had kerugian, risiko kerugian wang akan meningkat. Selain itu, semakin besar jumlah transaksi, semakin tinggi nilai pip dan semakin cepat anda boleh mendapatkan stop-out.
• Dengan menggunakan kalkulator volatiliti dan ATR, anda boleh menilai kekuatan trend dan prospek pembalikan. Contohnya, anda tahu bahawa julat harga harian ialah 80 pip. Katakan sejak awal hari, harga telah naik separuh daripada julat tersebut. Adalah sensual untuk menganggap bahawa harga kemungkinan besar akan berhenti di sempadannya. Dan jika penghujung hari dagangan masih jauh, maka pembalikan adalah mungkin.
• Jika anda ingin menjana wang daripada volatiliti mata wang eksotik, masukkan dagangan hanya pada saat-saat pergerakan yang sangat kuat dalam arah tertentu. Berhati-hati dengan spread besar, swap dan gelinciran pada aset sedemikian.
• Apabila berdagang di siaran berita, gunakan had pesanan. Dalam beberapa minit pertama, pedagang membuat keputusan, jadi harga boleh turun naik dalam kedua-dua arah. Julat volatiliti boleh dianggarkan melalui analogi untuk tempoh sebelumnya. Letakkan had pesanan dalam kedua-dua arah di luar julat volatiliti, salah satunya pasti akan berkesan.

Dan nasihat utama: jika terdapat peningkatan dalam volatiliti, tetapi anda tidak melihat sebab untuk ini, maka keluar dari dagangan atau buka kunci posisi. Semakin tinggi volatiliti, semakin kurang boleh diramalkan pasaran Forex. Ini adalah salah satu sebab mengapa pemula dinasihatkan untuk keluar dari dagangan 5-10 minit sebelum siaran berita dan melangkau 10-15 minit pertama dagangan.

Kesimpulan

• Volatiliti adalah parameter yang menilai kelajuan, kekerapan dan amplitud perubahan harga. Bagi pedagang aktif, perdagangan pada instrumen yang tinggi volatiliti adalah peluang yang baik untuk menjana wang dengan cepat daripada pembalikan kedudukan (daripada beli kepada jual dan sebaliknya). Bagi pedagang kedudukan, ia adalah risiko kerugian daripada had kerugian yang dicetuskan.
• Faktor yang meningkatkan volatiliti Forex: penerbitan laporan ekonomi (inflasi, pekerjaan, dan lain - lain), berita makroekonomi (perubahan kadar faedah, maklumat tentang dasar monetari daripada Bank Pusat, dan lain - lain), peristiwa geopolitik, faktor semula jadi dan keadaan luar jangka.
• Pasangan Forex yang paling tinggi volatiliti antara mata wang utama ialah AUD/USD, USD/JPY dan GBP/USD; antara mata wang eksotik, yang paling tinggi volatiliti ialah USD/RUB, USD/BRL dan USD/SEK.
• Pasangan mata wang yang paling tinggi likuiditi ialah EUR/USD, USD/JPY dan GBP/USD.
• Sebarang strategi perdagangan berdasarkan volatiliti menunjukkan risiko yang tinggi. Walaupun dalam pasaran tinggi likuiditi, terdapat gelinciran dan pelebaran spread semasa lonjakan harga yang mendadak. Strategi konservatif ialah perdagangan trend dengan aset turun naik yang rendah.

Jangan mengejar keuntungan dalam pasaran yang tinggi volatiliti. Patuhi peraturan pengurusan risiko dengan ketat, dan tiada keadaan yang akan dapat merosakkan sistem perdagangan anda.