تداول الفضة في عام 2026 - كيفية اختيار أفضل استراتيجية للمبتدئين

٢٠٢٥.٠٩.٠٣ ٢٠٢٤.١٢.٢٤ تداول الفضة في عام 2026 - كيفية اختيار أفضل استراتيجية للمبتدئين

ارتيم شاشكوفhttps://www.litefinance.org/ar/blog/authors/artem-shashkov/

يربط الكثير من الناس الفضة والذهب بالاستثمار. يبدو أن الاستثمار في المعادن الثمينة المستقرة والراسخة يضمن تحقيق عوائد وتوفير حماية أفضل لرأس المال، على عكس العملات أو الأسهم الأكثر تقلبًا.

على الرغم من الحجج الداعمة لتداول الفضة، مثل الطلب الصناعي على المعادن والزيادة المنتظمة في قيمتها خلال فترات التضخم، فإن تداول هذا الأصل الاستثماري لا يختلف من حيث المخاطر. لا يقتصر الاستثمار في الفضة على التداول، ولكن أسعارها لها خصائص مميزة. تشرح هذه المقالة كيفية تداول الفضة والاستثمار في المعادن الثمينة وزيادة كفاءة استثماراتك.

ما هي الفضة

الفضة معدن نبيل كان يستخدم في السابق في صناعة العملات المعدنية. حتى الآن، يتحدث الناس عن الفضة والذهب بأنهما عملة احتياطية. وتدخل الفضة حاليًا في المجالات الصناعية نظرًا لقابليتها للسحب والتشكيل، وكذلك تدخل في صناعة الحليّ. يتم استخدام المعدن ليس فقط للأغراض الإنتاجية، ولكن أيضًا لأغراض الاستثمار. يتم تداول الفضة في البورصة بالأوقية - أوقية واحدة تساوي حوالي 31.1 جرامًا.

من وجهة نظر التحليل الفني، منذ منتصف عام 2020، كان سعر المعدن مستقرًا بين 21.21 دولارًا و 29.78 دولارًا، ومن هذه المنطقة بدأت الحركة الهبوطية في يونيو 2022.

أكثر أنواع استثمارات الفضة شيوعًا هي:

• العملات المعدنية؛
• السبائك.
• أسهم شركات تعدين الفضة ؛
• حسابات السبائك غير المخصصة
• الاستثمار في صناديق تداول الفضة (ETF) ؛
• الأدوات المشتقة (على سبيل المثال، العقود الآجلة أو الخيارات) ؛
• العقود الفورية (شراء الفضة في البورصة).

أكبر منتجي الفضة

في سوق الفضة العالمي، معظم الإنتاج يأتي من:

• المكسيك (حوالي 6000 طن سنويا). يوجد حوالي 200 منجم لتعدين الفضة في البلاد ؛
• بيرو (حوالي 4300 طن سنويا). أكبر إنتاج للفضة يأتي من نجم أنتامينا، الذي ينتج النحاس في الأساس ثم الفضة كمنتج ثانوي؛
• الصين (حوالي 3500 طن سنويا). أكبر منتج في البلاد هي شركة سيلفركورب للمعادن.
• بولندا (حوالي 1300 طن في السنة). وهي تحتل المرتبة الثانية في العالم من حيث عدد الاحتياطيات المستكشفة، إلى جانب أستراليا.

أكبر اللاعبين في سوق الفضة هم الشركات التالية:

1. شركة صناعات بينوليس ساب دي سي في
   • الإيرادات: حوالي 4.2 مليار دولار لعام 2021 ؛
   • القيمة السوقية: 6.5 مليار دولار.

   يقع مقرها في المكسيك. كما أنها تنتج كبريتات الصوديوم والذهب والزنك والرصاص.

2. شركة بوليميتال انترناشيونال بي إل سي:
   • الإيرادات خلال اثني عشر شهرًا السابقة (TTM) : 2.25 مليار دولار لعام 2021 ؛
   • القيمة السوقية: 11.8 مليار دولار أمريكي لعام 2021

   تقوم هذه الشركة الروسية أيضًا بتعدين النحاس والذهب.

3. فريسنيلو بي إل سي:
   • الإيرادات خلال اثني عشر شهرًا السابقة (TTM) : 2.2 مليار دولار لعام 2021 ؛
   • القيمة السوقية: 12.5 مليار دولار لعام 2021

   هذه الشركة متخصصة في تعدين الفضة في عدة ولايات مكسيكية مثل سونورا ودورانجو. كما أن لديها فروعًا في أمريكا الجنوبية والشمالية.

4. شركة بان أمريكان سيلفر:
   • الإيرادات خلال اثني عشر شهرًا السابقة (TTM) : 1.41 مليار دولار لعام 2021 ؛
   • القيمة السوقية: 8.1 مليار دولار لعام 2021

   هذه الشركة الكندية لديها مناجم في الأرجنتين وبوليفيا والمكسيك وبيرو. احتياطيات الفضة المكتشفة كافية لمدة 30 عامًا تقريبًا بالمعدل الحالي للإنتاج.

هل من الأفضل بالنسبة لي تداول الفضة؟

بالمقارنة مع أغلى المعادن مثل البلاتين والبلاديوم والذهب، فإن سعر أوقية الفضة هو الأدنى بين تلك المعادن الثمينة عند حوالي 20.26 دولارًا. على سبيل المثال، تكلف 10,000 أوقية من البلاديوم حوالي 22,000,000 دولار، وهو ما يعادل تقريبًا مليون أوقية من الفضة. هذا يجعلها جذابة ومتاحة لمجموعة واسعة من المستثمرين، بما في ذلك المبتدئين والمتداولين برأس مال متواضع.

مخطط البلاديوم:

على عكس شراء الفضة الحقيقية، فإن الاستثمار في الأدوات المرتبطة بالفضة يكون بتكلفة أقل: سعر عرض / طلب أقل وعمولات أقل بأسعار أقل. الميزة الثانية هي حرية اختيار أفق الاستثمار. شراء الفضة المادية ليس له معنى على المدى القصير إلى المتوسط، في حين أن العقود الآجلة أو الخيارات أو العقود مقابل الفروقات (CFD) على الفضة يمكن أن توفر عوائد جيدة.

بالإضافة إلى ذلك، تعتبر أدوات الفضية أكثر سيولة من الفضة الحقيقية، حيث يمكنك بيع العقود الآجلة في أي بورصة تقريبًا.

أسواق العقود الآجلة للفضة

على خلفية التوترات السياسية في العالم، في فبراير 2022، أظهرت العقود الآجلة للفضة زيادة مطردة من 22 دولارًا. في 8 مارس، ووصلت إلى الذروة بسعر 27.49 دولارًا لكل عقد، وبعد ذلك بدأت في الانخفاض - رفع الاحتياطي الفيدرالي أسعار الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس. بحلول نهاية الشهر، انخفض عقد الفضة إلى 23.92 دولارًا، لكنه ارتفع مرة أخرى إلى 26.2 دولارًا بحلول منتصف أبريل:

بحلول 4 مايو 2022، كانت الفضة قد خسرت حوالي 23٪ بسبب التوقعات، ثم رفع الاحتياطي الفيدرالي لسعر الفائدة بمقدار 50 نقطة أساس قياسية. بحلول 13 مايو، وصل العقد إلى أدنى مستوى له عند 20.42 دولارًا:

حدثت زيادة قياسية أخرى في سعر الفائدة، هذه المرة بمقدار 75 نقطة أساس، في 15 يونيو. آخر مرة تم فيها زيادة السعر بهذه القيمة كانت في عام 1994. منذ تلك اللحظة، بدأ سعر عقود الفضة الآجلة في الانخفاض مرة أخرى من 21.97 دولارًا. بحلول 30 يونيو 2022، كانت قيمة العقد حوالي 20.35 دولارًا.

ومن المتوقع أن يستمر الانخفاض في الأشهر المقبلة. ومع ذلك، في عام 2022، كان من المتوقع حدوث زيادة قياسية في الإنتاج الصناعي للفضة - 8 ٪ مقارنة بالعام الماضي. ومن المتوقع أيضًا أن يزداد الطلب على المنتجات النهائية، وخاصة الإلكترونيات.

كيفية تداول الفضة

أولاً، تحتاج إلى تحديد أداة التداول: العقود الفورية، أو العقود الآجلة، أو الخيارات، أو غيرها. بناءً على ذلك، اختر وسيطًا يوفر لك الوصول إلى السوق حيث يتم تداول الأداة المحددة. على سبيل المثال، تعتبر العقود الآجلة أداة تبادل حصرية، بينما يتم تداول العقود مقابل الفروقات (CFD) في الفوركس.

قبل التسجيل، انتبه إلى تكلفة الخدمة. بالنسبة للمتداول الذي لديه إيداع صغير، فإن الخيار الأرخص هو الأفضل. إذا سمحت أموالك، فاختر الوسيط الذي يتمتع بأعلى سرعة في تنفيذ الأمر. بالإضافة إلى العمولات، تعرف على السبريد. يجب أن تكون أقل ما يمكن لتجنب التأثير السلبي على تداولك.

بعض الوسطاء لديهم منصات ويب للتداول. يمكنك استخدامها لتداول الفضة والذهب وكذلك الأدوات الأخرى التي يوفرها الوسيط.

أدناه يمكنك رؤية قسم المعادن على منصة ويب: LiteFinance

لممارسة تداول الفضة مع وسيط فوركس، يمكنك فتح حساب تجريبي لا يتطلب إيداع أي أموال حقيقية. عملية التداول هي فقط أوامر تجريبية: يتم تنفيذها افتراضيًا، أي أنها لا يتم وضعها فعليًا في البورصة ولا تتطلب أموالًا حقيقية في رصيد حساب التداول الخاص بك.

يمكن شراء الفضة وبيعها بالسعر الحالي أو من خلال الأوامر المؤجلة إذا كان المتداول يريد التداول بسعر أعلى أو أقل من السعر الحالي. بالنسبة للتداولات متوسطة إلى طويلة الأجل، يوصى بمتابعة تقويم الأخبار لمعرفة الأخبار المتعلقة بتعدين الفضة وإنتاجها.

سبائك الفضة

قضبان سبائك الفضة مناسبة للتخزين في خلية مصرفية، لأنها تشغل مساحة صغيرة. يزن القضيب القياسي 1,000 أوقية قياسية (تروي)، أي ما يعادل حوالي 30 كجم. ومع ذلك، يمكنك الاستثمار في الفضة التي تزن من 100 جرام. عادةً ما يكون الفرق في السعر بين السبائك الفضية وأسعار البورصات حوالي 10٪، مما يجعل هذا الخيار هو الأكثر ربحية مقارنة بالأشكال المادية الأخرى مثل العملات المعدنية أو المجوهرات.

اعتمادًا على البلد، قد يخضع بيع السبائك لضريبة الأرباح الرأسمالية أو ضريبة القيمة المضافة.

عقود الفروقات الآجلة

العقود مقابل الفروقات هي أفضل طريقة للاستثمار في الفضة للمتداولين ذوي الودائع الصغيرة. الأداة متاحة في سوق الفوركس، لذا ابحث عن الوسطاء الذين يدرجون عقود الفروقات للفضة، ويفضل أن يكون هؤلاء الذين يعملون في السوق منذ فترة طويلة. على سبيل المثال، LiteFinance. تتمتع الشركة بسرعة تنفيذ جيدة للأوامر وفروقات أسعار مناسبة لهذه الأداة غير السائلة.

تتطلب الفضة إيداعًا أساسيًا أكبر مما تتطلبه أزواج العملات. تبلغ تكلفة علامة السعر الواحدة 0.05 دولارًا عند التداول بحد أدنى 0.01 لوت. يتألف عرض أسعار هذه الأداة من ثلاثة أرقام، وبالتالي فإن الحد الأدنى لتغير السعر هو 0.001 دولار أمريكي.

عندما تفتح صفقة بحجم 9.37 دولار كحد أدنى، يتم حجز هذا المبلغ من حسابك. سترتفع هذه القيمة بما يتناسب مع حجم المعاملة. على سبيل المثال، إذا اشتريت 0.03 لوت من الفضة، فيجب أن يحتوي حسابك على 3 × 9.37 دولارًا أمريكيًا = 28.11 دولارًا أمريكيًا لتأمين الصفقة.

يتم تداول العقود مقابل الفروقات CFD لمدة 23 ساعة في اليوم، لذا فهي مناسبة للجميع بغض النظر عن المنطقة الزمنية.

أوقات نهاية وبداية تداول عقود الفروقات في الفضة موضحة في لقطة الشاشة هذه من منصة ميتاتريدر 4 :

الأداة مناسبة لجميع أنواع التداول والاستثمار، باستثناء المضاربة السريعة (سكالبينج) والتداول اليومي.

تداول خيارات الفضة

هناك نوعان من الخيارات: الشراء والبيع. يمنحك خيار الشراء الحق في شراء الفضة بسعر محدد مسبقًا يشار إليه بسعر الإضراب. إذا كان السعر الفوري للفضة أعلى من سعر الإضراب، فإن المتداول يمارس حقه في الشراء ويحقق ربحًا. إذا انخفض السعر عن سعر الإضراب، فقد لا يمارس المتداول حقه ويدفع فقط ما يسمى بعلاوة الخيار، وهي تكلفة الخيار نفسه.

يعمل خيار البيع في الاتجاه المعاكس: سيكون للمتداول الحق في بيع الأصل بسعر محدد مسبقًا. لذلك، إذا كان سعر الفضة أقل من سعر الإضراب، فمن المفيد للمتداول ممارسة حقه. إذا ارتفع السعر فوق سعر الإضراب، فلا فائدة من ممارسة هذا الحق، ومن ثم يجب دفع علاوة الخيار فقط.

كلما زاد سعر الإضراب عن السعر الحالي للفضة، كلما كان الخيار نفسه أرخص، لأن احتمالية ممارسته أقل.

الخيارات هي أداة تبادل. لذلك، إذا كنت ترغب في تجربة تداول الخيارات، فأنت بحاجة إلى العثور على وسيط يوفر إمكانية الوصول إلى إحدى البورصات.

في بورصة شيكاغو للأوراق المالية، يتم تداول خيارات الفضة تحت الرمز SO.

صناديق الاستثمار المتداولة للفضة

لنفترض أن لديك محفظة من أسهم شركات تعدين الفضة:

• 40% - صناعات بينوليس ساب دي سي في
• 30٪ - بوليميتال انترناشيونال بي إل سي ؛
• 20٪ - فريسنيلو بي إل سي ؛
• 10٪ - شركة بان أمريكان سيلفر.

لنفترض كذلك أن أسهم الشركتين الأولى والثانية (بنسبة 40٪ و 30٪) قد ارتفعت، وأن أسهم الشركتين الثالثة والرابعة (20٪ و 10٪ على التوالي) قد انخفضت. نتيجة لذلك، ارتفعت قيمة المحفظة. بعد رؤية تجربة المستثمر الناجحة، سأرغب بالتأكيد في الانضمام إليها. لكني لست مضطرًا إلى إنشاء محفظتي الخاصة، يمكنني شراء جزء من محفظتك. هذا هو بالضبط ما تفعله صناديق الاستثمار المتداولة (ETF).

صندوق الاستثمار المتداول (ETF) عبارة عن ورقة مالية تشبه الأسهم. الفرق أنك في حالة الأسهم، تحصل على حصة من الشركة، وفي حالة صناديق الاستثمار المتداولة، تحصل على حصة من محفظة الأوراق المالية. إذا انخفضت قيمة المحفظة أو زادت قيمتها، فستحقق خسارة أو ربحًا وفقًا لحصتك في هذه المحفظة.

قد لا يتم توزيع أرباح الأسهم التي تتكون منها صناديق الاستثمار المتداولة في بعض الحالات، بل يتم إعادة استثمارها. بعد ذلك، من أجل تحقيق الربح، يمكن بيع حصتك في الصندوق EFT، لأنه مع زيادة قيمة المحفظة، ستزداد قيمة الصندوق EFT أيضًا.

ETF هي أداة يتم تداولها في البورصة، تمامًا مثل الخيارات. لذلك، إذا كنت مهتمًا بهذه الأداة، فستحتاج إلى وسيط في البورصة. أحد أشهر صناديق الاستثمار المتداولة للفضة هو صندوق آي شير للفضة (iShares Silver Trust)، (رمز التداول الأسهم: SLV) الذي تم إطلاقه في عام 2006.

يعد الاستثمار في صناديق الاستثمار المتداولة للفضة أكثر جاذبية نظرًا لارتفاع السيولة (تصل إلى 0.5٪ من سعر الأصل الأساسي) بدرجة أكبر من شراء هذا المعدن الثمين من البنوك (حوالي 5٪ من سعر الأصل الأساسي). عند الاختيار من بين الصناديق، استرشد بالأداء السابق للصندوق، على وجه الخصوص، الربحية وقيم التراجع القصوى.

أسهم شركات تعدين الفضة

يعتمد اختيار أسهم شركات تعدين الفضة على حجم إدياعك. على سبيل المثال، يحوم سعر سهم شركة ويتون للمعادن الثمينة (رمز البورصة - WPM) حول 35 دولارًا، وسهم شركة سيلفركورب للمعادن - 2.39 دولارًا. كلما ارتفع السعر، ارتفع العائد المحتمل. ولكن إذا كان الإيداع صغير، من الأفضل البدء بأوراق مالية أرخص.

عند شراء الأسهم على المدى الطويل، يجب عليك تحليل العوامل الأساسية. على سبيل المثال، بسبب المشاكل الداخلية للشركة، قد لا ترتفع أسهمها بأي شكل من الأشكال حتى مع زيادة سعر الفضة.

فيما يلي ديناميكيات أسعار الفضة على مدى السنوات القليلة الماضية. عند شراء الأسهم، من المهم اختيار الأسهم التي ترتفع بصورة أقوى من ارتفاع أسعار الفضة وتنخفض بدرجة أقل من انخفاض أسعار الفضة. ومن ناحية أخرى عند بيع الأسهم، من ابحث عن تلك التي تنخفض أسعارها بقيمة أكبر من الفضة وترتفع بقيمة أقل من الفضة.

في عام 2022، أوصي بإلقاء نظرة فاحصة على أسهم الشركات التالية:

• شركة ويتون المعادن الثمينة. أظهرت الشركة اتجاهًا تصاعديًا ثابتًا منذ عام 2019. في الوقت الحالي، تقع عند الحد السفلي للتسطح. الديناميكيات أكثر إيجابية من سعر الفضة.

• شركة فرست ماجستيك سيلفر. شهدت السنوات الثلاث الماضية اتجاهًا هبوطيًا: نما السهم بقيمة أقل من الفضة وهبط بقوة أكبر من الفضة.

• كور للتعدين. منذ عام 2021، انخفض الأداء أكثر من فرست ماجستيك سيلفر. سعر السهم أقل – وهو مناسب للإيداع الصغير.

• إنديفر سيلفر كورب، النمو أقل أهمية، ولكن انخفاض الأسعار كان أكثر سلاسة من انخفاض الفضة. مناسب لكل من البيع والشراء.

• شركة سيلفركورب للمعادن (SVM). بينما كانت الفضة تتأرجح بشكل جانبي، انخفض السهم بثبات، وما زال مستمرًا في ذلك.

هذه مجرد أمثلة قليلة - هناك العديد من شركات تعدين الفضة المتاحة للتداول العام. لا توجد هنا أسهم تتبع سعر الفضة بالضبط. ومع ذلك، قد تكون محل اهتمام أيضًا، على سبيل المثال، إذا كانت رخيصة ولا تريد المخاطرة. ولكن إذا كان السعر مرتفعًا، فلا فائدة من تداولها عندما تكون هناك خيارات ترتفع وتنخفض بشكل ديناميكي أكثر.

ساعات تداول الفضة

يتم تداول الفضة في بورصات لندن وشنغهاي ونيويورك. ساعات عمل التبادلات (التوقيت الأوروبي، جرينتش +2 في منصة تداول LiteFinance):

• لندن: 10.00 - 18.30 ؛
• شنغهاي: 5.30 - 11.00 ؛
• نيويورك: 13.00 - 23.00.

لذلك، ساعات تداول الفضة هي 5.30 إلى 23.00 من الاثنين إلى الجمعة (توقيت منصة LiteFinance).

يفضل إجراء التداولات أثناء جلسات التداول الأوروبية أو الأمريكية نظرًا لأنها تتميز بأعلى سيولة.

مزايا وعيوب تداول الفضة

دعنا نلقي نظرة فاحصة على مزايا وعيوب تداول الفضة:

المزايا:

• تقلب الفضة يوفر تحركات أسعار طويلة الأجل تزيد من احتمالية ربح المتداول؛
• يمكنك الاستثمار في الفضة من خلال أدوات مختلفة، اعتمادًا على مقدار رأس المال ورغبة المستثمر في المخاطرة؛
• نظرًا لأن الفضة ليست مجرد عنصر استثماري، بل هي أيضًا سلعة تدخل في الصناعة، فإن سعرها يتأثر بالعوامل الأساسية أكثر من الذهب على سبيل المثال. لذلك، من خلال تحليل أسهم الشركات الصناعية، ومعدلات نمو الإنتاج وحالة الاقتصاد العالمي للأزمات أو الأوبئة، يمكن للمرء أن يتنبأ بديناميكيات الأسعار على المدى المتوسط والطويل ؛
• بالمقارنة مع الاستثمار في المعادن الأخرى، تعد الفضة واحدة من أكثر الخيارات التي تتميز بأسعار معقولة – وهي الأقل سعرًا من بين المعادن الثمينة.

العيوب:

• السيولة المنخفضة تؤدي إلى فروق أسعار واسعة. ونتيجة لذلك، فإن التداول على المدى القصير للغاية (المضاربة) غير مجدٍ ببساطة مع الفضة، والتداول اليومي أيضًا صعب ؛
• الحد الأدنى للتغير في سعر الفضة أعلى بخمس مرات من سعره في أزواج العملات. نتيجة لذلك، للحصول على نفس درجة الراحة في التداول، ستحتاج إلى إيداع أكثر بمقدار 5 مرات.

أفضل استراتيجيات تداول الفضة

المبادئ العامة لتداول الفضة هي نفسها بالنسبة لأي أصل آخر: تداول فقط مع الاتجاه + قم بالبيع من الحد العلوي والشراء من الحد السفلي للقناة السعرية حالة التسطح.

عند تداول الاتجاه، سوف نستخدم خطوط الاتجاه + مؤشر القوة النسبية RSI. من الأفضل رسم خطوط الاتجاه على تحركات الأسعار الأوسع - سيؤدي ذلك إلى زيادة إمكانات تداولاتك.

إذا قمت برسم خطوط الاتجاه على الحركات المحلية، فمن المرجح أن تكون التداولات فوضوية وغير مربحة.

سوف أقوم بتحليل الإطار الزمني لأربع ساعات (H4). سأستخدم المستويين 60 و 40 لمؤشر القوة النسبية RSI (بدلاً من 70 و 30) مع متغير قياسي (14) بحيث يحلل آخر 14 شمعة. يمكنك استخدام أي متغير آخر.

تظهر إشارة بيع عند تحقق الشروط التالية:

• اتجاه هبوطي: يتجه خط الاتجاه المرسوم مرورًا بقمم الأسعار إلى أسفل؛
• مؤشر القوة النسبية RSI (14) فوق المستوى 60 في وقت ملامسة خط الاتجاه ؛
• بعد الملامسة، يتم تشكيل شمعة دبوس أو نمط شمعة ابتلاع هابطة.

مثال على دخول مركز بيع. تشير النقاط الزرقاء إلى الارتفاعات التي تم بناء خط الاتجاه عليها. يوضح السهم نقطة الدخول - نموذج الابتلاع في وقت واحد مع إشارة ذروة الشراء من مؤشر القوة النسبية (14):

احتمال الربح مقابل المخاطرة هو 2/1 إذا تم وضع أمر الإيقاف وفقًا لقواعد النمط - فوق الشمعة الأولى:

إشارة الشراء:

• الاتجاه الصعودي: يتجه خط الاتجاه المرسوم مرورًا بأدنى مستويات السعر إلى أعلى؛
• RSI (14) تحت 40 في وقت ملامسة خط الاتجاه ؛
• بعد اللمس، يتم تشكيل شريط الدبوس أو نمط شمعدان الابتلاع الصعودي.

مثال على دخول مركز الشراء. يشير السهم إلى نمط شمعة الدبوس، وبعد تشكيله ندخل في الصفقة:

مع وقف الخسارة خلف ذيل الدبوس، تحقق الصفقة نسبة ربح / مخاطرة 3/1.

لا تقلق إذا لم يصل السعر إلى خط الاتجاه قليلاً أو تجاوزه - فالتداول ليس علمًا دقيقًا.

عندما يتشكل نمط الشموع (شمعة الدبوس أو الابتلاع)، يكون مؤشر القوة النسبية عادة أقل من 60 لصفقات البيع أو أعلى من 40 لصفقات الشراء. هذا أمر طبيعي، حيث يتم استخدام مؤشر القوة النسبية لتحديد الظروف المناسبة، ويتم استخدام النمط كمحفز.

ماذا لو كانت الفضة في تتحرك في اتجاه مسطح؟ من المحتمل أن تتفاجأ، ولكن عندما تتداول بمساعدة خطوط الاتجاه ومؤشر القوة النسبية RSI، لن يتم ملاحظة ذلك التسطح. ستكون هناك أيضًا حركات اتجاهية بداخلها، يمكنك بناءً عليها بناء خطوط اتجاه.

في بعض الحالات، لن تكون هناك إشارات دخول في حالة التسطح.

القيعان تتناقص، لكن القمم عند نفس المستوى. لذلك، إذا قمت برسم خط اتجاه عليها، فسيكون أفقيًا. بالإضافة إلى عدم وجود إشارة من RSI.

التحليل الأساسي: ما هي العوامل التي تؤثر على سعر الفضة؟

في التحليل الأساسي، هناك 3 مؤشرات لها أهمية قصوى:

1. العرض / الطلب. يتأثر الطلب بالوضع في الصناعات التي تستخدم فيها الفضة كعنصر إنتاج صناعي: المعدات الطبية، والأجهزة الكهربائية، والمجوهرات. يتأثر العرض بمعدلات نمو الإنتاج.

   يمكن تحليل المؤشر من خلال النظر في أسهم الشركات الكبرى في الصناعات المعنية.

2. وضع الاقتصاد العالمي. خلال فترات عدم اليقين الاقتصادي، يبتعد المستثمرون عن الأصول الأخرى ويتجهون إلى الفضة والذهب.

   يمكن تتبع توقعات المستثمرين باستخدام مؤشر VIX، وهو مؤشر يقيس تقلبات الاقتصاد الأمريكي. وكلما زاد ارتفاعه، زاد عدم الاستقرار المتوقع في سوق الأوراق المالية، ونتيجة لذلك يتوقعون حدوث أزمة في المستقبل القريب.

3. الارتباط بسعر الذهب. سيزداد الاهتمام بالفضة مع نمو نسبة الذهب / الفضة (GSR). إذا كنت لا تريد البحث عن مخطط نسبة الذهب / الفضة (GSR)، يمكنك مقارنة مخططات الذهب ومخططات الفضة.

أساسيات التحليل الفني للفضة

المبدأ الرئيسي في التحليل الفني للفضة هو البدء من الإطار الزمني الشهري (MN) والانخفاض إلى ما لا يقل عن M15. الفضة لديها سيولة منخفضة إلى حد ما، ونتيجة لذلك، تكون فروقات الأسعار كبيرة. لذلك، فإن الصفقات قصيرة الأجل لا معنى لها.

في الوقت نفسه، تعتبر السيولة المنخفضة ميزة أيضًا. بفضلها، تتمتع الفضة بتقلبات أكبر، وحركات الأسعار أطول وأكثر أحادية الاتجاه من العملات والأدوات الشائعة الأخرى. على سبيل المثال، ستوفر الفضة إمكانات ربح أكثر من زوج العملات EURUSD.

في الأسواق العالمية، يتم تداول الفضة 23 ساعة في اليوم (وليس 24 ساعة)، في الأسواق المحلية - خلال ساعات فتح البورصة. يجب أن تضع ذلك في الاعتبار عند استخدام المؤشرات مع المعلمات بما في ذلك عدد الفترات. على سبيل المثال، إذا قمت بتحليل الإطار الزمني H1 وأردت حساب المتوسط المتحرك ليوم واحد، فعندئذ في حالة الفضة، تحتاج إلى أن تكون قيمة الفترات 23 وليس 24، وفي البورصة تحتاج إلى تحديد عدد الساعات التي تكون فيها البورصة مفتوحة

سيكون التقلب الشديد ملحوظًا من الإطار الزمني H1 وما دونه. معظم استراتيجيات الاختراق المختلفة )ليس أقل من الإطار الزمني (M15 ومؤشرات الاتجاه، مثل المتوسط المتحرك و بولينجر باندز ستعمل بشكل جيد.

فيما يلي مثال على استخدام مؤشر بولينجر باندز على الإطار الزمني M15. يتم فتح مركز بناءً على الاتجاه بعد إغلاق الشمعة خارج الحدود: قم بالشراء إذا أغلقت أعلى من القمة، وقم بالبيع إذا أغلقت أسفل القاع:

ذهب السعر في اتجاه الاختراق في جميع الحالات ما عدا #3.

لا أوصي باستخدام إدخالات الاختراق في الأطر الزمنية أدناه M15. أثناء تنفيذ الأمر سيقلل هذا من إمكانية الربح. على الأطر الزمنية الأصغر، عندما يحدث الاختراق يحين وقت الخروج عن طريق جني الأرباح.

خلاف ذلك، لا تختلف التحليلات الفنية للفضة عن أي أداة مالية أخرى.

التداول اليومي للفضة

لا أوصي بتداول الفضة خلال اليوم في سوق الفوركس. العقود مقابل الفروقات CFD للفضة XAUUSD لديها فروقات أسعار (سبريد) كبيرة إلى حد ما، والذي سيقضي على جزء كبير من الربح، عند فتح المركز وإغلاقه.

سيكون لهذا تأثير كبير على نتائج التداول الخاصة بك، حيث أنه في تداول الفضة اليومي، تكون قيمة جني الأرباح ونسبة الربح / المخاطرة محدودة بالمسافة التي يقطعها السعر يوميًا.

توضح لقطة شاشة الرسم البياني على الإطار الزمني D1 مع مؤشر ATR (14) المضاف. يوضح المؤشر التغير في المسافة التي يقطعها السعر يوميًا في اتجاه واحد:

بداية من أبريل 2021 إلى يوليو 2022، ظل التقلب دون تغيير تقريبًا، وتذبذب المؤشر حول قيمة 0.85 (ما يعادل 850 نقطة).

كما أن أدوات التداول المرتبطة بالفضة ليست شديدة السيولة، لذلك لا أوصي بالتداول اليومي فيها أيضًا.

الفضة مقابل الذهب

TrustTrade

الربحية

31387.53%

v

vahidpr

الربحية

11488.94%

Lowling4_Tsunade

الربحية

10626.85%

alireza135

الربحية

10535.43%

Sharokin

الربحية

9096.67%

انسخ صفقات المتداولين الناجحين

حقق أرباحًا من أول يوم تداول بدون تدريب. أفضل المتداولين من جميع أنحاء العالم يجتمعون على نفس المنصة لمشاركة استراتيجياتهم لكسب المال.

اعرف المزيد

من الواضح أن الذهب هو الأنسب للتداول اليومي بسبب ارتفاع السيولة، ونتيجة لذلك فهو لديه فروقات أسعار أقل مقارنة بالفضة. ومع ذلك، فإن هذا الاختلاف ضئيل على المدى المتوسط والطويل.

بالأرقام المطلقة، على مدى السنوات ال 22 الماضية، ارتفع سعر الذهب من 250 دولارًا إلى 2075 دولارًا في ذروته، والفضة من 4.25 دولارًا إلى 49.65 دولارًا. كما نرى، أظهرت الفضة تاريخيًا عائدًا أكثر أهمية – 10,680٪ (متوسط 40.45٪ لكل شهر تقويمي) مقابل 7,300٪ للذهب (بمتوسط 27.65٪ لكل شهر تقويمي).

كان أكبر انخفاض في سعر الفضة 76.78٪ (من 49.65 دولارًا في أبريل 2011 إلى 18.52 دولارًا في مارس 2020)، وبالنسبة للذهب - 45.68٪ (من 1,919.7 دولارًا في سبتمبر 2011 إلى 1,042.8 دولارًا في ديسمبر 2015). إذا كان الهدف هو الحفاظ على رأس المال، فإن الذهب يبدو أكثر جاذبية من الفضة، حيث أن عمليات التراجع كانت أقل بكثير.

الرسم البياني للفضة مع أكبر انخفاض في الأسعار:

الرسم البياني للذهب مع أكبر انخفاض في الأسعار:

لقياس متوسط التقلب اليومي لكل سنة لكلا المعدنين، استخدمت مؤشر ATR مع متغير 260 على الإطار الزمني D1. 260 هو عدد أيام التداول في السنة.

معدل تقلب الفضة 617 نقطة:

معدل تقلب الذهب - 2553 نقطة:

وبالتالي، فإن الذهب مفضل للتداول، لأنه كلما طالت حركة السعر، زادت إمكانية تحقيق الأرباح.

باختصار، أوصي بالذهب للمستثمرين والمتداولين المبتدئين.

الفضة، في رأيي، جيدة فقط للتداول على المدى المتوسط والطويل، وهي كذلك مناسبة لاستراتيجيات المراجحة، أي عندما يتم الدخول في لحظة التباعد الأكبر بين أسعار الذهب والفضة، والخروج في لحظة التقارب.

الارتباط بين الفضة والذهب

تاريخيا، كان للذهب والفضة علاقة مباشرة لعدة أسباب: كلا المعدنين ثمينان ويفضل كلاهما كاستثمار في أوقات عدم الاستقرار الاقتصادي

تتميز الفضة بأنها تدحل في الاستخدامات الصناعية، بينما يعتبر الذهب أداة استثمار أكثر. لذلك، فإن الأداء الاقتصادي لشركات تعدين الفضة له تأثير كبير على أسعار الفضة. بينما نجد أن الشركات المرتبطة بسوق الذهب لها تأثير أقل على أسعار الذهب.

مؤشر GSR (نسبة الذهب / الفضة)

مؤشر GSR هو النسبة الحالية بين سعري الذهب والفضة. إنه مشابه لزوج العملات EURUSD، حيث يتم التعبير عن قيمة اليورو بالدولار. تتضمن إحدى استراتيجيات التداول الشائعة باستخدام GSR لتجميع أحد المعدنين.

على سبيل المثال، يستثمر المتداول في الذهب لفترة طويلة أثناء تتبع مؤشر GSR. لنفترض أن المؤشر قد وصل إلى المستويات المرتفعة السابقة حول 100 أوقية من الفضة مقابل أوقية واحدة من الذهب وبدأ يظهر علامات الانعكاس. يشير هذا إلى زيادة في الطلب على الفضة وانخفاض في الطلب على الذهب. لذلك، قد يقرر المتداول استبدال الذهب بالفضة بالسعر الحالي. لنفترض أنهم جمعوا 10 أوقيات من الذهب، ثم قاموا بتبادلها مقابل 1,000 أوقية من الفضة. بعد ذلك، إذا تم تأكيد التوقعات بشأن هبوط المؤشر، يمكن للمتداول إجراء العملية العكسية، ولكن بشروط أكثر ملاءمة. إذا انخفض GSR من 100 إلى 50، فسيحصل المتداول على 20 أوقية من الذهب مقابل 1000 أوقية من الفضة، وبالتالي مضاعفة إيداعه.

مخطط GSR منذ عام 2000:

يستخدم تحليل مؤشر GSR أيضًا للتحوط من الصفقات في كلا المعدنين. فمثلا:

• يفتح المتداول مركز شراء في الذهب ؛
• يفتح المتداول مركز بيع في الفضة.

وطالما استمر مؤشر GSR في الارتفاع، فإن النتيجة المجمعة لهاتين الصفقتين ستكون إيجابية. الزيادة في المؤشر تعني أحد ثلاثة أشياء:

• الذهب ينمو أسرع من الفضة. لذلك، فإن الربح من مركز الشراء في الذهب سيكون أكبر من الخسارة من مركز البيع في الفضة ؛
• الذهب يتراجع بشكل أبطأ من الفضة. عندئذٍ يكون الربح من مركز بيع في الفضة أكبر من الخسارة من مركز الشراء في الذهب ؛
• الذهب يرتفع والفضة تنخفض. يكسب المتداول من كل من مركزي الشراء والبيع

لذلك، إذا بدأت ديناميكيات مؤشر GSR في التغيير، فستكون هذه إشارة للمتداول لإعادة النظر في مراكزه في الذهب والفضة.

أعطيت فقط أمثلة على التداولات الناجحة لتوضيح هذه النقطة. مؤشر GSR ليس الطريقة الأسهل لتحليل السوق. بعد الإشارات الأولى للانعكاس، قد يستمر في التحرك في نفس الاتجاه. لن يكون المتداولون الذين أجروا عمليات تداول وفقًا لتوقعات الانعكاس في أي وضع أفضل مما كانوا عليه عند تداول أزواج العملات أو العقود الآجلة إذا سارت الأسعار في الاتجاه الخاطئ.

متى تشتري الفضة؟

تاريخيا، تزامن نمو أسعار الفضة مع التوقعات المتشائمة بشأن التضخم: يبدأ المستثمرون في الاستثمار في المعادن من أجل التحوط ضد مخاطر انخفاض قيمة رأس المال. وبالتالي، فإن أفضل وقت لشراء الفضة على المدى المتوسط والطويل هو عندما ترتفع التوقعات التضخمية العامة.

دعونا نلقي نظرة على العوامل التي تخلق توقعات مثيرة للقلق بشأن التضخم:

• ارتفاع أسعار السلع الأساسية. قد يبدأ السكان في شرائها في المستقبل، مما سيؤدي إلى زيادة الطلب، ونتيجة لذلك، إلى زيادة أخرى في الأسعار ؛
• أسباب تتعلق بضعف العملة الوطنية مقارنة بالعملات الأجنبية. في هذا السيناريو ترتفع أسعار السلع المستوردة ؛
• الكوارث العالمية، مثل الأزمات المالية أو جائحة كوفيد-19 الأخيرة. خلال هذه الفترات، لا يمكن للاقتصاد أن يعمل بشكل كامل ؛
• زيادة سعر الفائدة كجزء من السياسة النقدية للدولة. من ناحية، يقوي هذا المقياس العملة الوطنية، ومن ناحية أخرى، يتم تطبيقه فقط على توقعات نمو التضخم في المستقبل.

الفضة لها علاقة عكسية مستقرة مع سندات الخزانة الأمريكية.

مخطط سندات الخزانة الأمريكية مقابل مخطط الفضة:

يرافق الانخفاض في عوائد هذه السندات ارتفاع أسعار الفضة والذهب. ترتبط زيادة الربحية بانخفاض أسعار الفضة والذهب.

تتأثر أسعار الأسهم أيضًا بحجم الإنتاج الصناعي للمنتجات المعتمدة على الفضة وحجم إنتاج شركات تعدين الفضة. تشير أحجام إنتاج الخام إلى العرض، وتشير أحجام الإنتاج الصناعي إلى العرض. وبالتالي، من المرجح أن يكون للانخفاض المتزامن في حجم الخام الستخرج ونمو الإنتاج الصناعي تأثير إيجابي على نمو الأسعار.

كيفية شراء الفضة

إذا كنت متداولًا محتملاً للفضة، فإليك الإرشادات خطوة بخطوة حول كيفية شراء الفضة من أحد الوسطاء:

1. قم بإبرام اتفاقية مع وسيط يتيح لك الوصول إلى السوق حيث تخطط لتداول الفضة (السوق الفورية، أو العقود الآجلة، أوسوق العملات أو المعادن الثمينة).
2. قم بتنزيل منصة تداول (على سبيل المثال، ميتاتريدر 4) أو انتقل إلى منصة الوسيط عبر الإنترنت على موقع الويب.
3. إذا كنت تستخدم التحليل الفني، فمن المستحسن فتح مخطط أسعار الفضة وتحديد نقاط الدخول والخروج من التداول وفقًا لاستراتيجية التداول الخاصة بك. بالنسبة للمعاملات طويلة الأجل، لا يتعين عليك تحليل الرسم البياني لأن التحليل الأساسي سيكون هو الأهم.
4. بعد اتخاذ القرار، ضع أمر شراء أو بيع. إذا كنت راضيًا عن السعر الحالي، فسيكون الخيار الأفضل هو أمر التنفيذ الفوري. إذا كنت تريد سعرًا أعلى أو أقل من السعر الحالي، فيجب عليك وضع أمر تنفيذ معلق. ضع في اعتبارك أنه مع أمر التنفيذ المعلق، لن يتم تنفيذ الأمر إذا لم يصل السعر الحالي إليه.
5. من لحظة الشراء، سيتم تسجيل الفضة لدى المتداول بطريقة غير شخصية. هذا يعني أن التسليم المادي غير ممكن.

مقارنة المنهجيات: التداول مقابل الاستثمار

هناك فرق بين التداول والاستثمار يتمثل في اختلاف أنواع عمليات التداول. يتضمن الاستثمار فقط فتح وإغلاق صفقات شراء: يتوقع المستثمر سعرًا مستقبليًا أعلى للأصل المشترى. في التداول، بالإضافة إلى مراكز الشراء، تُستخدم مراكز البيع على المكشوف بمختلف أنواعها أيضًا بحيث يمكن تحقيق ربح حتى عندما تنخفض قيمة الأصول.

يتضمن الاستثمار عادةً الاحتفاظ بصفقات مفتوحة لفترة طويلة، بينما يمكن فتح وإغلاق الصفقات في التداول في غضون يوم واحد.

* عادةً ما تاخذ البورصة استراحة مدتها ساعة واحدة يوميًا.

الأدوات الأكثر شيوعًا للاستثمار هي الفضة المادية، مثل السبائك أو العملات المعدنية والأسهم. في التداول، تكون المنتجات الاستثمارية أكثر تنوعًا. ومع ذلك، لم أر أبدًا متداولًا يتعامل في السبائك أو العملات المعدنية، خاصة خلال يوم واحد.

يفضل المتداولون الذين يعملون في سوق هبوطية تداول العقود مقابل الفروقات أو العقود الآجلة أو الخيارات. في حالة صناديق الاستثمار المتداولة أو الأسهم، عادةً ما تتوفر فقط الأدوات الأكثر شيوعًا في صفقات بيع.

ستكون الأرباح المحتملة أعلى إذا كان التداول باستخدام الرافعة المالية متاحًا. الاستثمارات المادية وصناديق الاستثمار المتداولة لا تسمح بذلك.

للتداول، من وجهة نظر إدارة المخاطر، أفضل خيار هو الأدوات التي يتم تداولها على مدار الساعة. بالنسبة للأدوات الأخرى، من الممكن حدوث ما يسمى بالفجوات السعرية - وهذا هو الوضع الذي يختلف فيه سعر الافتتاح في اليوم التالي اختلافًا كبيرًا عن سعر الإغلاق لليوم السابق. إذا قرر المتداول ترك الصفقة مفتوحة، فمن الممكن أن يغلق بسبب الفجوة في اليوم التالي عند سعر أسوأ من سعر وقف الخسارة.

إذا كنت تستثمر في السبائك، فسيتعين عليك دفع عمولة مقابل التخزين. في حالة صناديق الاستثمار المتداولةETF، سيتعين عليك أيضًا الدفع مقابل خدمات مديري المحافظ الذين يديرون الصندوق. وبالنسبة للاستثمار في الأدوات الأخرى فيكون بدون عمولة.

اختيار الوسيط المناسب لتداول الفضة

أول شيء يجب الانتباه إليه هو الترخيص. بدون الترخيص لا يحق للوسيط القيام بأعمال تجارية. يحصل سماسرة الأوراق المالية على ترخيص من البنك المركزي للبلد الذي تم تسجيلهم فيه.

المعيار الثاني المهم هو المدة التي قضاها الوسيط في العمل. كلما كان الوسيط أقدم في السوق، زادت مصداقيته بسبب خبرته. بالإضافة إلى ذلك، يمكنك العثور على مزيد من المعلومات والمراجعات والمناقشات حول شركات الوساطة العريقة عبر الإنترنت. كلما زادت المعلومات التي تعرفها من العملاء، كنت أفضل استعدادًا.

انتبه أيضًا إلى كيفية تفاعل ممثلي الوسيط مع العملاء عبر الإنترنت: مدى سرعة الاستجابة، والتواصل المهذب، وما إذا كان ممثل الوسيط يتجنب الإجابة على الأسئلة غير المريحة.

اكتشف ما إذا كان الوسيط يوفر الفرصة لتداول الفضة وبأي شكل، وما هي الأسواق التي يتيح الوصول إليها. على سبيل المثال، من غير المحتمل أن يسمح لك وسيط الأسهم بتداول XAGUSD أو أن يتيح لك وسيط الفوركس الوصول إلى سوق العقود الآجلة للفضة. هذا التشبيه بعيد الاحتمال بعض الشيء، ولكن يمكن مقارنة الموقف بالطعام: من الأفضل طلب البيتزا في مطعم للبيتزا، والقهوة في المقهى. من المحتمل أن تحصل على أفضل منتج في المكان المتخصص في هذا المنتج.

المرحلة التالية حسابية إلى حد ما. يجب عليك مقارنة أسعار الوسطاء الذين تفضلهم. أهم المعايير هي ما يلي:

• رسوم صيانة الحساب.
• رسوم المعاملات.
• عمولة سحب الأموال من الحساب. تحقق أيضًا مما إذا كان الوسيط يوفر طرق السحب المناسبة لك.

إذا كان الوسيط عبارة عن بورصة، فضع في اعتبارك أنه ستكون هناك عمولات إضافية تأخذها البورصة نفسها. على سبيل المثال، لخدمات الإيداع.

المعايير المتبقية اختيارية وستكون ميزة أكثر من كونها أمر جوهري:

• توفر / عدم توفر مواد التدريب والمواد النظرية. هناك الكثير من المصطلحات الخاصة في التداول. بالإضافة إلى ذلك، تحتوي الفضة على عدد من الخصائص التي من المفيد معرفتها ؛
• راحة منصة التداول / منصة الويب / تطبيق الهاتف المحمول. لن نذكر منصات بعينها، ولكن هناك منصات تداول قديمة مزعجة بشكل رهيب. يستخدم بعض الوسطاء هذه المنصات حتى يومنا هذا. توصيتي: قبل تداول الفضة بأموال حقيقية، قم بتنزيل المنصة من وسيط وتأكد من أنها مناسبة لك ؛
• دعم فني على مدار 24 ساعة. سيسمح لك ذلك بحل أي مشكلة تظهر فجأة بسرعة.

مخطط الأسعار لـ XAGUSD فى الوقت الحقيقى