นักลงทุนไม่กังวลเกี่ยวกับความเสี่ยงในการผิดนัดชําระหนี้ ค่าเงินดอลลาร์สหรัฐฯ ที่แข็งค่ากําลังลดความน่าสนใจของทองคําในฐานะการลงทุน และธนาคารกลางได้หยุดซื้อโลหะมีค่า ในขณะเดียวกัน ก็ไม่แน่ใจว่า Donald Trump จะยุติปฏิบัติการทางทหารในยูเครนหรือไม่ ปัจจัยเหล่านี้ทําให้เกิดความผันผวนอย่างมากใน XAUUSD เรามาพูดคุยเกี่ยวกับหัวข้อนี้และวางแผนการซื้อขายกัน
บทความครอบคลุมหัวข้อต่อไปนี้
ประเด็นสําคัญ
- การดึงกลับของ XAUUSD เป็นผลมาจากความไม่แน่นอนที่ลดลงหลังการเลือกตั้งของสหรัฐฯ
- การไหลออกของเงินทุนไปยังตลาดตราสารทุน และสกุลเงินดิจิทัลสร้างแรงกดดันต่อโลหะมีค่า
- ปัจจัยทางภูมิรัฐศาสตร์ยังคงมีอยู่หลังจากชัยชนะของ Donald Trump
- ทองคําจะกําหนดวิถีหลังจากทดสอบ 2,635 ดอลลาร์ต่อออนซ์
การคาดการณ์สําหรับทองคําแบบพื้นฐานรายสัปดาห์
ตั้งแต่ต้นปี ราคาทองคําเพิ่มขึ้น 35% แตะระดับสูงสุดตลอดกาลก่อนที่จะลดลง 8% ตอนนี้ นักลงทุนกําลังตั้งคําถามว่าแนวโน้มขาขึ้นจะกลับมาอีกครั้ง หรือโลหะมีค่ามีมูลค่าสูงเกินไปจนหลีกเลี่ยงการลดลง
จากข้อมูลของ Deutsche Bank การลดลงของ XAUUSD เป็นราคาที่ลึกที่สุดในช่วงการเลือกตั้งประธานาธิบดีสหรัฐฯ 13 ครั้งที่ผ่านมา StoneX ตั้งข้อสังเกตว่าทองคําร่วงลงในช่วง 12 สัปดาห์หลังจากการลงคะแนนเสียงเลือกประมุขแห่งรัฐใน 9 จาก 12 ครั้งก่อนหน้านี้ คราวนี้ การไหลออกรายสัปดาห์จาก ETF นั้นใหญ่ที่สุดนับตั้งแต่เดือนพฤษภาคม โดยกองทุนเฮดจ์ฟันด์ขายสินทรัพย์อย่างแข็งขัน ทําให้หุ้นแตะระดับต่ําสุดในรอบ 3 เดือน
ตําแหน่งเก็งกําไรในทองคำ
แหล่งข้อมูล: Bloomberg
ทองคําเป็นสินทรัพย์ที่ปลอดภัย และความต้องการทองคําเพิ่มขึ้นเมื่อความไม่แน่นอนเพิ่มขึ้น การเลือกตั้งประธานาธิบดีสหรัฐฯ สร้างความไม่แน่นอนดังกล่าว ทําให้นักลงทุนยึดมั่นในหลักการ “ซื้อตามข่าวลือ ขายตามข่าว” โลหะมีค่าจะถูกซื้อเมื่อสินทรัพย์อื่นร่วงลง ในแง่นี้ การเติบโตอย่างรวดเร็วของดัชนีหุ้นสหรัฐฯ และ Bitcoin ได้สร้างสภาพแวดล้อมที่ท้าทายสําหรับ XAUUSD
กระแสเงินทุนใน ETF
แหล่งข้อมูล: Bloomberg
Goldman Sachs ได้ย้ําการคาดการณ์ว่าทองคําจะพุ่งขึ้นเป็น 3,000 ดอลลาร์ต่อออนซ์ ในขณะที่ Deutsche Bank ได้ระบุปัญหาที่อาจเกิดขึ้นสามประการที่อาจส่งผลเสียต่อวิถีขาขึ้นของ XAUUSD ผู้เข้าร่วมตลาดไม่ได้กังวลมากเกินไปเกี่ยวกับการขาดดุลงบประมาณที่เพิ่มขึ้น หนี้ของรัฐบาล และความเสี่ยงในการผิดนัดชําระหนี้ในสหรัฐอเมริกา ธนาคารกลาง ซึ่งนําโดยธนาคารประชาชนจีน (PBoC) ได้หยุดซื้อโลหะมีค่า เนื่องจากพวกเขาต้องการเงินทุนเพื่อสนับสนุนสกุลเงินของตน สุดท้ายนี้ การพัฒนาที่ไม่คาดคิดในเศรษฐกิจ และตลาดจะนําไปสู่ความต้องการดอลลาร์สหรัฐฯ ที่เพิ่มขึ้น
ตัวขับเคลื่อนหลักของการพุ่งขึ้น 64% ในราคา XAUUSD จากระดับต่ําสุดในเดือนตุลาคมปี 2566 คือการลดเงินดอลลาร์ และการซื้อโลหะมีค่าที่เกี่ยวข้องโดยธนาคารกลาง โอกาสที่จะสิ้นสุดความขัดแย้งทางทหารในยูเครนอย่างรวดเร็วได้ขจัดแรงจูงใจสําคัญสําหรับนักลงทุนในการซื้อทองคํา ดังนั้น ตราสารการซื้อขายจึงประสบกับการดึงกลับ อย่างไรก็ตาม ความขัดแย้งที่ทวีความรุนแรงขึ้น ซึ่งเห็นได้จากการอนุมัติของสหรัฐฯ ให้เคียฟใช้ขีปนาวุธพิสัยไกล และความลังเลของมอสโกที่จะหยุดความขัดแย้งชั่วคราว กระตุ้นให้ตลาดมองโลกในแง่ดีกลับมาอีกครั้ง และตลาดกระทิงก็กลับมาสู่ตลาดอีกครั้ง
ส่งผลให้ ทองคำพบว่าตัวเองอยู่ในสภาวะสมดุล ในแง่หนึ่ง ดอลลาร์สหรัฐฯ ที่แข็งแกร่ง การสนับสนุนสกุลเงินของธนาคารกลาง และความโน้มเอียงของนักลงทุนที่มีต่อสินทรัพย์ทางเลือกได้สร้างแรงกดดันให้กับ XAUUSD ที่ลดลง ในขณะเดียวกัน การพัฒนาทางภูมิรัฐศาสตร์ได้สนับสนุนตลาดกระทิงทองคํา
แผนการซื้อขายรายสัปดาห์สําหรับทองคํา
ด้วยเหตุนี้ ความเสี่ยงของการรวมบัญชีจึงเพิ่มขึ้น และวัตถุประสงค์หลักคือการคาดการณ์ช่วงการซื้อขายอย่างแม่นยํา ช่องระหว่าง 2,525 ถึง 2,725 ดอลลาร์ต่อออนซ์ ดูเหมือนจะเหมาะสม หากราคาทองคําทะลุระดับแนวต้านที่ 2635 ดอลลาร์ ก็เหมาะสมที่จะซื้อสินทรัพย์โดยมีเป้าหมายที่ขอบเขตบน 2,725 ดอลลาร์ ในทางกลับกัน การรีบาวด์จะเป็นเหตุผลในการขายไปที่ขอบเขตล่างที่ 2,525 ดอลลาร์
กราฟแสดงราคา XAUUSD ในโหมดเรียลไทม์
เนื้อหาของบทความนี้สะท้อนความคิดเห็นของผู้เขียนและไม่จำเป็นต้องสะท้อนถึงตำแหน่งอย่างเป็นทางการของนายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์ของ LiteFinanceเนื้อหาที่เผยแพร่ในหน้านี้จัดทำขึ้นเพื่อจุดประสงค์ในการให้ข้อมูลเท่านั้น และไม่ควรพิจารณาว่าเป็นการให้คำแนะนำด้านการลงทุนตามระเบียบ 2014/65/EU
ตามกฎหมายลิขสิทธิ์ บทความนี้ถือเป็นทรัพย์สินทางปัญญา ซึ่งรวมถึงข้อห้ามในการคัดลอกและเผยแพร่โดยไม่ได้รับความยินยอม
