แม้ว่าตลาดหมีของ EUR/USD จะคลายความเข้มข้นออกไปแล้ว แต่พวกเขาก็ยังครองตลาดอยู่ การลดลงของราคาน้ำมัน และอัตราผลตอบแทนของกระทรวงการคลังดูเหมือนจะเป็นเพียงชั่วคราว และ S&P 500 ไม่น่าจะกลับมาเติบโตอย่างรวดเร็วในเร็วๆ นี้ เรามาตรวจสอบสถานการณ์และพัฒนาแผนการเทรดกัน
บทความครอบคลุมหัวข้อต่อไปนี้
ประเด็นสำคัญ
- เฟดได้หารือเกี่ยวกับการขึ้นอัตราดอกเบี้ยที่เป็นไปได้
- NVIDIA กำลังผลักดันตลาดหุ้นสหรัฐฯ ให้สูงขึ้น
- ปริมาณสำรองน้ำมันทั่วโลกกำลังลดลงอย่างรวดเร็วเป็นประวัติการณ์
- การเทรดขายในคู่เงิน EUR/USD สามารถเปิดได้ต่ำกว่า 1.16
การคาดการณ์สำหรับดอลลาร์สหรัฐฯ แบบพื้นฐานรายสัปดาห์
เฟดทำในสิ่งที่ควรจะทำ—โดยเริ่มหารือเรื่องการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย รายงานการประชุม FOMC เมื่อเดือนเมษายนแสดงให้เห็นว่าเจ้าหน้าที่ส่วนใหญ่จะสนับสนุนการปรับขึ้นอัตราเงินกองทุนของรัฐบาลกลาง หากอัตราเงินเฟ้อสหรัฐฯ ยังคงติดอยู่เหนือเป้าหมาย 2% เป็นระยะเวลาที่ขยายออกไป วาทกรรมนี้ทำให้ตลาดตราสารหนี้สงบลง—ธนาคารกลางมุ่งมั่นที่จะป้องกันการเติบโตของราคาที่ไม่สามารถควบคุมได้ ส่งผลให้ตลาดหมี EUR/USD สามารถมั่นใจเกี่ยวกับอนาคตที่สดใส
เงินยูโรปรับตัวขึ้นเป็นครั้งที่สองในช่วงเจ็ดวันทำการที่ผ่านมา ซึ่งได้รับการสนับสนุนไม่เพียงแค่จากอัตราผลตอบแทนของกระทรวงการคลังที่ลดลงเท่านั้น แต่ยังรวมถึงความน่าจะเป็นที่ลดลงของการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยของเฟดในปี 2569 ซึ่งลดลงจาก 57% เป็น 52% ในขณะเดียวกัน น้ำมันดิบเบรนท์บันทึกการลดลงอย่างรวดเร็วที่สุดในรอบสองสัปดาห์หลังจากโดนัลด์ ทรัมป์ระบุว่าการเจรจากับอิหร่านอยู่ในขั้นตอนสุดท้าย
การปรับตัวขึ้นของดัชนีหุ้น ซึ่งได้รับแรงหนุนจากผลประกอบการที่น่าประทับใจของบริษัท NVIDIA ได้เพิ่มแรงผลักดันเพิ่มเติมให้กับการล่วงหน้าของ EUR/USD บริษัทที่ใหญ่ที่สุดในโลกรายงานรายรับในไตรมาสแรกที่ 81.6 พันล้านดอลลาร์ เพิ่มขึ้น 85% จากปีก่อนหน้า ขณะที่กำไรสุทธิเพิ่มขึ้นกว่าสามเท่าเป็น 58.3 พันล้านดอลลาร์ การยอมรับความเสี่ยงทั่วโลกที่ดีขึ้นให้การสนับสนุนเพิ่มเติมสำหรับเงินยูโร
ดัชนีความผันผวนของ Forex
แหล่งข้อมูล: Bloomberg
อย่างไรก็ตาม สกุลเงินที่ได้ผลตอบแทนสูง—รวมถึงดอลลาร์สหรัฐฯ—ตามทฤษฎีแล้วควรจะได้รับประโยชน์มากที่สุดจากการฟื้นตัวของ S&P 500 เศรษฐกิจสหรัฐฯ เชื่อมโยงกับการเติบโตของปัญญาประดิษฐ์มากขึ้นเรื่อยๆ และหากตลาดตราสารทุนได้รับจากธีมดังกล่าว ดอลลาร์ก็ควรจะแข็งแกร่งขึ้นตามตรรกะเช่นกัน อย่างไรก็ตาม นักลงทุนยังคงชื่นชอบความสัมพันธ์แบบดั้งเดิม ซึ่งราคาหุ้นที่เพิ่มขึ้นจะกระตุ้นการไหลเข้าของการป้องกันความเสี่ยง และสร้างแรงกดดันต่อดัชนี USD
ยิ่งดีขึ้นสำหรับดอลลาร์สหรัฐฯ ฤดูกาลประกาศผลกำไรกำลังจะสิ้นสุดลง และนักลงทุนเริ่มกังวลเกี่ยวกับภาวะเงินเฟ้อชะลอตัว และการปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ย ในขณะเดียวกัน การชุมนุมของ S&P 500 ไม่น่าจะดำเนินต่อไป; การรวมตัวหรือการปรับฐานน่าจะเกิดขึ้นตามมา
แม้ว่าโดนัลด์ ทรัมป์จะใช้คำพูดรุนแรง แต่ช่องแคบฮอร์มุซก็ยังคงปิดอยู่ ในขณะที่อิหร่านยังคงสัญญาว่าจะตอบโต้อย่างรุนแรงต่อสหรัฐฯ ที่ขู่วางระเบิดครั้งใหม่ ในขณะเดียวกัน Goldman Sachs ตั้งข้อสังเกตว่าสินค้าคงคลังน้ำมันทั่วโลกกำลังลดลงอย่างรวดเร็วเป็นประวัติการณ์ ในเดือนพฤษภาคมเพียงเดือนเดียว สินค้าคงคลังลดลง 8.7 ล้านบาร์เรล ซึ่งเป็นสองเท่าที่เกิดขึ้นนับตั้งแต่ความขัดแย้งในตะวันออกกลางปะทุขึ้น การยกระดับความตึงเครียดหรือการยืดเยื้อของความขัดแย้งเพิ่มเติมน่าจะทำให้ราคาน้ำมันเบรนต์พุ่งสูงขึ้นอีก
ในเวลาเดียวกัน เฟดได้ทำให้ตลาดตราสารหนี้สงบลงโดยส่งสัญญาณความเต็มใจที่จะกระชับนโยบายหากจำเป็น อย่างไรก็ตาม มุมมองของอัตราดอกเบี้ยที่สูงขึ้นยังคงเป็นปัจจัยบวกระยะกลางสำหรับดอลลาร์สหรัฐฯ ส่วนต่างผลตอบแทนพันธบัตรระหว่างสหรัฐฯ และยุโรปก็ยังคงช่วยสนับสนุนเงินดอลลาร์เช่นกัน
แผนการซื้อขายสำหรับคู่ EUR/USD รายสัปดาห์
ความแข็งแกร่งเชิงพื้นฐานของดอลลาร์สหรัฐฯ ยังคงมั่นคง ในขณะที่การดึงกลับของราคาน้ำมันและผลตอบแทนของกระทรวงการคลัง รวมถึงความพยายามของดัชนีหุ้นที่จะกลับมาขยับขึ้น ดูเหมือนว่าจะเป็นเพียงชั่วคราว เมื่อเทียบกับฉากหลังนี้ การเพิ่มขึ้นในปัจจุบันของคู่ EUR/USD ดูเหมือนเป็นการฟื้นตัวที่แก้ไขได้มากกว่าการเริ่มต้นของแนวโน้มขาขึ้นที่ยั่งยืน การกลับตัวจากโซนแนวต้าน 1.1655–1.168 หรือการเคลื่อนตัวกลับมาต่ำกว่า 1.16 อาจให้โอกาสที่น่าดึงดูดในการเปิดตำแหน่งขาย
การคาดการณ์นี้อิงจากการวิเคราะห์ปัจจัยพื้นฐาน รวมถึงคำแถลงอย่างเป็นทางการจากสถาบันการเงินและหน่วยงานกำกับดูแล การพัฒนาทางภูมิรัฐศาสตร์และเศรษฐกิจต่างๆ และข้อมูลทางสถิติ ข้อมูลตลาดในอดีตก็ถูกนำมาพิจารณาด้วยเช่นกัน
กราฟแสดงราคา EURUSD ในโหมดเรียลไทม์
เนื้อหาของบทความนี้สะท้อนความคิดเห็นของผู้เขียนและไม่จำเป็นต้องสะท้อนถึงตำแหน่งอย่างเป็นทางการของนายหน้าซื้อขายหลักทรัพย์ของ LiteFinanceเนื้อหาที่เผยแพร่ในหน้านี้จัดทำขึ้นเพื่อจุดประสงค์ในการให้ข้อมูลเท่านั้น และไม่ควรพิจารณาว่าเป็นการให้คำแนะนำด้านการลงทุนตามระเบียบ 2014/65/EU
ตามกฎหมายลิขสิทธิ์ บทความนี้ถือเป็นทรัพย์สินทางปัญญา ซึ่งรวมถึงข้อห้ามในการคัดลอกและเผยแพร่โดยไม่ได้รับความยินยอม
