کندی رشد اقتصاد جهانی، افزایش ریسکهای ژئوپلیتیکی، رشد قیمت نفت و نگرانیها درباره ولخرجی مالی آلمان باعث عقبنشینی جفتارز EURUSD شدهاند. با این وجود، خریداران هنوز عقبنشینی نکردهاند. بیایید این موضوعات را بررسی کرده و یک برنامه معاملاتی تنظیم کنیم.
مقاله شامل موضوعات زیر می باشد:
نکات کلیدی
- بازار نسبت به محرک مالی آلمان تردید دارد.
- اقتصاد جهانی در معرض خطر کند شدن قرار دارد.
- دولت آمریکا همچنان به اعمال فشار بر فدرال رزرو ادامه میدهد.
- مسیر حرکت جفتارز EURUSD به آزمایش سطح 1.1725 بستگی دارد.
پیشبینی بنیادی هفتگی یورو
صبر و تلاش همیشه نتیجه میدهد. اما وقتی صبر تمام شود، فروش آغاز میشود. سرمایهگذاران آلمانی دیگر منتظر اجرای بسته محرک مالی فریدریش مرتس و آغاز مذاکرات روسیه و اوکراین نیستند. نخستین افت در شاخص فضای کسبوکار آلمان، همراه با اظهارات تهاجمی دونالد ترامپ درباره درگیری در اروپای شرقی، باعث سقوط نرخ تبادل EURUSD شد.
شاخص اعتماد کسبوکار آلمان
منبع: Bloomberg.
دیروز، OECD بیانیهای منتشر کرد مبنی بر اینکه نیمه دوم سال احتمالاً برای اقتصاد جهانی چالشبرانگیزتر از شش ماه اول خواهد بود. موج نخست واردات کالاهای آمریکایی پیش از اعمال تعرفهها رو به کاهش است. چین دیگر به اندازه گذشته محرکهای مالی اجرا نمیکند. سرمایهگذاران شروع به تردید کردهاند که آیا شرکتهای آمریکایی همچنان رشد خطی درآمد خود را از طریق هوش مصنوعی تجربه خواهند کرد یا نه. زمانی که کسبوکارهای آلمانی دریافتند که تغییر به سیاست مالی انبساطی آنطور که انتظار میرفت سودمند نیست، یورو سقوط کرد.
افت نرخ EURUSD تحت تأثیر عوامل مختلفی است، از جمله فروش پس از کاهش نرخ بهره توسط فدرال رزرو و بازنگری در انتظارات بازار. کاهش قیمتها ناشی از ناامیدی نسبت به محرک مالی آلمان، تلاش اقتصاد جهانی برای حفظ نرخ رشد قبلی، و تشدید درگیری مسلحانه در اوکراین است. یورو زمانی که روابط آمریکا و روسیه گرمتر شد، رشد کرد. اما اکنون اثری از آن باقی نمانده است.
بر اساس گفته دونالد ترامپ، اوکراین توانایی بازپسگیری تمام مناطق ازدسترفته را دارد. افزون بر این، ایالات متحده متعهد است تا هر مقدار سلاحی که اروپا بتواند بخرد، در اختیارش قرار دهد. چه نوع مذاکرات صلحی میتوان در نظر گرفت؟ لحن تهاجمی رئیسجمهور آمریکا باعث افزایش قیمت نفت شده، زیرا سرمایهگذاران انتظار تحریمهای ثانویه علیه روسیه را دارند. این خبر برای واردکنندگان خالص انرژی مانند منطقه یورو نامطلوب است. باید افزود که این ارز تحت فشار قابلتوجهی قرار دارد.
انتظارات تورمی در آمریکا
منبع: Bloomberg.
دومین افت پیاپی شاخص S&P 500 نیز جفتارز EURUSD را به پایین کشیده است. ناامیدی اسکات بسنت از بیمیلی جروم پاول برای اشاره به آغاز زودهنگام سیاست پولی انبساطی نتوانست از خریداران یورو پشتیبانی کند. وزیر خزانهداری مطمئن است که نرخ بهره فدرال باید تا پایان سال 2025 حدود 100 تا 150 واحد پایه کاهش یابد. دولت آمریکا همچنان به اعمال فشار بر فدرال رزرو ادامه میدهد. این موضوع به ویژه زمانی اهمیت دارد که انتظارات تورمی تثبیتشده موضع دونالد ترامپ را تأیید میکنند. رئیسجمهور آمریکا اصرار دارد که در ایالات متحده تورمی وجود ندارد.
برنامه معاملاتی هفتگی EURUSD
آیا سیاست پولی و تهدید استقلال فدرال رزرو میتواند ناامیدی از کندی اقتصاد منطقه یورو را جبران کند؟ آزمایش سطح پشتیبانی 1.1725 پاسخ خواهد داد. جفتارز EURUSD نتوانست مطابق انتظار بالای سطح 1.1825 تثبیت شود، که منجر به عقبنشینی شد. در چنین شرایطی، احتمالاً این جفتارز در محدودههای تثبیت معامله خواهد شد. شکست سطح 1.1725 به معاملهگران اجازه میدهد موقعیتهای فروش باز کنند، در حالی که بازگشت از این سطح کلیدی امکان ادامه خرید یورو را فراهم میکند.
این پیشبینی بر اساس تجزیه و تحلیل عوامل بنیادی، از جمله بیانیههای رسمی از مؤسسات مالی و نهادهای نظارتی، تحولات ژئوپلیتیکی و اقتصادی مختلف و دادههای آماری تهیه شده است. همچنین دادههای تاریخی بازار نیز در نظر گرفته شدهاند.
نمودار قیمت EURUSD در حالت زمان واقعی
محتوای این مقاله بیانگر نظر نویسنده است و لزوماً بیانگر موضع رسمی کارگزار لایت فایننس نیست. مطالب منتشر شده در این صفحه صرفاً برای اهداف اطلاعاتی ارائه شده است و نباید به عنوان ارائه مشاوره سرمایه گذاری برای اهداف دستورالعمل 2014/65/EU مورد نظر تلقی شوند.
بر اساس قانون کپیرایت، این ماده مالکیت معنوی محسوب میشود که شامل ممنوعیت کپی و توزیع آن بدون رضایت میباشد.
